Оценка эффективности деятельности предприятия помогает предпринимателю определить границы соотношения достигнутых компанией результатов и необходимых для этого затрат. На основе этого анализа выбирается наилучший способ увеличения эффективности.

Оценка эффективности предприятия - это процедура, которая проводится с целью определения стоимости бизнеса (компании) или его долей. К такому мероприятию прибегают в разных случаях, поэтому вопрос о необходимости оценки эффективности деятельности компании встает перед ее управляющими периодически.

Оценка эффективности деятельности предполагает решение определенных задач:

1. Контрольный пакет акций компании подвергается оценке в первую очередь. Такая задача наиболее популярна, поскольку с ее помощью можно составить комплексное видение стоимости объектов хозяйственной деятельности.
2. Производится процедура оценки неконтролируемого пакета акций. В данной ситуации оцениваются акции миноритарного пакета.
3. Осуществляется оценивание акций компании, котирующихся на рынке. Такая задача является редкой. Выполняется детальный анализ котировок, а также состояния дисконтных ставок и рынка.
4. Производится процедура оценки, включающая все имущество компании. Имеются в виду активы организации, которые представлены земельной собственностью, оборудованием, транспортными средствами, различными сооружениями, зданиями, сетями, коммуникациями и так далее. Данная задача предполагает анализ финансовых потоков организации.

Привлекательность бизнеса в свете финансового инвестирования теряется в случае, если прибыль от его ведения гораздо меньше в сравнении с первоначальными вложениями, которые потребовались для приобретения. В итоге, оценка эффективности деятельности предполагает использование данных о настоящей стоимости будущих доходов, которые, вероятно, получит инвестор и которые являются рыночной стоимостью.

Так как бизнес - это крупная система, которая может реализовываться на рынке как обособленный компонент, целый комплекс или подсистема, товары являются элементами хозяйственной деятельности, а не целостной совокупностью.

Потребность и прибыльность предприятия зависят от различных постоянно изменяющихся процессов, которых очень много. Они характерны как для внутренней среды компании, так и для внешней - например, низкой стабильности государственной экономики, которая может перерасти в главную причину шаткого положения на рынке. В случае если бизнес характеризуется как неустойчивый, то в будущем это приведет к нестабильности в той или иной степени в конкретной отрасли рыка. По этой причине данный финансовый инструмент должен находиться под постоянным контролем, регулироваться в соответствие с данными оценки эффективности деятельности компании.

Три принципа, на которых базируется оценка эффективности деятельности предприятия

№1. Связь итогового результата и цели деятельности

Это главный принцип оценки эффективности компании. Предпринимательство предполагает ведение коммерческой, финансовой и производственной деятельностей. Каждая из них имеет самостоятельные цели, которые в некоторых случаях могут взаимоисключать друг друга. В пример можно привести максимизацию прибыли и снижение затрат. В этом случае ставятся задачи, которые заключаются в поиске целей единой направленности либо компромиссного решения. В таких случаях оценка эффективности хозяйственной деятельности предполагает применение метода многоцелевой оптимизации.

№2. Присутствие критериев оптимальности

Оптимальность - достижение минимальных и максимальных показателей определенных параметров в системе. С помощью критериев определяется оптимальность итоговых результатов. Имеется в виду допустимое, а не необходимое применение критериев. Система критериев используется в тех случаях, когда обобщенные и единые оценки невозможно применить. Открытую организационно-хозяйственную систему называют рыночной средой, в которой субъекты бизнеса преследуют взаимные интересы и действуют согласно условиям конкуренции, то есть занимают конкретный сегмент, долю на рынке. Устойчивость стратегической позиции бизнеса придают такие показатели деятельности, как рост доли рынка и увеличение преимуществ в рамках конкуренции. Для осуществления поставленных задач в целях увеличения показателей доходности и прибыльности образуется дополнительный потенциал. Приоритетными целями будут являться те, которые подразумевают укрепление позиции на рынке, открытие новых потенциальных возможностей для роста комплексного результата хозяйственной деятельности в определенный период.

№3. Взаимосвязь ЖЦТ (жизненный цикл товара) и показателей хозяйственной деятельности

Известно, что на первоначальных стадиях жизни продукта на рынке (разработка и внедрение) прибыль получить нельзя, она образуется перед переходом товара (в конце внедрения) на ступень роста. Прибыль является мотивирующим звеном, которое заставляет компанию повышать качество продукции, разрабатывать товары согласно потребностям рынка, минимизировать затраты на исследование и апробацию. Тем самым сокращается длительность каждой стадии.

Какие критерии оценки эффективной деятельности предприятия необходимы для анализа

Показатели, отражающие совокупную эффективность деятельности организации, определяются с помощью сопоставлениях объема всех принадлежащих предприятию средств и обобщающего результата его функционирования.

К таким показателям можно отнести:

• Затраты на единицу продукции, реализованной на рынке.
• Рентабельность всех активов компании.
• Рентабельность производственного процесса.
• Оборачиваемость всех активов компании.

Рентабельность всех активов в наибольшей степени является обобщающим показателем, отражающим прибыль компании на 1 рубль средств (все возможные виды имеющихся у предприятия ресурсов в денежном выражении из любого источника). Рентабельность часто заменяют синонимом «окупаемость средств».

Критерии оценки эффективности

Временной критерий:

• время, затраченное на согласование решений;
• длительность всего процесса; время простоя.

Критерий стоимости:

• различные затраты по конкретным видам классификации;
• совокупные затраты на все процессы;
• затраты на поддержку всего процесса в рабочем состоянии.

Критерий качества моделирования БП:

• взаимосвязанная и не противоречащая модель;
• соответствие моделированию методологии;
• соответствие наставлениям инструментального и информационного комплекса.

Критерий эффективности БП:

• уровень автоматизации процесса;
• объем производства продукции, заданного производителем качества;
• уровень загруженности персонала и оборудования.

Критерий менеджмента:

• процент решений, которые не исполнены;
• количество времени, затраченного на исполнение решения;
• периодичность осуществления контроля.

Как оценить эффективность работы сотрудников: метод MBO

Чем эффективнее работает персонал, тем выше прибыль компании и тем меньше затраты на производство продукта или оказание услуги. Оцените эффективность сотрудников по методу Management by Objectives (MBO), принцип которого описала редакция журнала «Коммерческий директор».

Метод подходит для всех сотрудников - от линейных работников до топ-менеджмента.

Мнение эксперта

Выбирайте только информативные параметры для оценки эффективности бизнеса

Раиль Фахретдинов, генеральный директор и соучредитель завода пластмассовых изделий «Альтернатива», Октябрьский (Башкортостан)

Критерии оценки эффективности деятельности компании (работы предприятия) мы выбирали на интуитивном уровне, и практика показала, что все сделали верно. Поясню, какие именно показатели в ходе оценки позволили мне прийти к выводу, что производство работает отлажено и без проблем. Также упомяну низко информативный показатель.

1. Ассортимент увеличивается ежегодно. Компания должна обладать средствами, которых будет достаточно для осуществления не только настоящей деятельности, но и перспектив. Мы расширяем свой ассортимент на 50–150 позиций. Развитие предполагает включение в бюджет как затрат на подготовку, разработку новой продукции (в том числе затраты на сырье), так и на приобретение новейшего оборудования и, как следствие, внедрение инновационных методик. В первую очередь мы осуществляем запуск нового товара в производственный процесс. Отдел маркетинга занимается его исследованиями, экономисты рассчитывают показатели окупаемости и издержки на производстве.
2. Объем бракованной продукции держится на низком уровне. Когда осуществляется замена некоторых цветов либо отладка пресс-формы, брака избежать нельзя. Однако других несоответствий допускать нельзя. На нашем предприятии допустимый брак определяется максимум пятью изделиями при условии работы станка. Задача литейщика в этот момент произвести остановку оборудования и позвать наладчика. В наших планах исключить возможность брака в процессе замены пресс-формы. Он останется только в случаях смены цвета. При отсутствии подобных ограничений эффективность снижается, происходит пустой перерасход используемого сырья. Мы сразу же осуществляем анализ, в результате которого выясняется причина всех потерь.
3. Повышающаяся выработка 1 сотрудника. Здесь мы производим простой расчет: делим весь объем произведенных товаров на количество персонала в офисе и производстве. Главное здесь - это положительная динамика.

Неэффективный параметр: заключается в выработке на один кв. метр площади, задействованной в производстве. Данный показатель на практике показал свою низкую информативность. Изделия, содержащие много деталей, производятся на 4, а то и 5 станках. Остальные делаются полностью на одном станке. От вида продукции зависит уровень разброса значений. Если ассортимент широкий, то анализ данного параметра выполнить не просто. Оценка эффективности деятельности предполагает использование показателей, над которыми мы осуществляем ежедневный либо еженедельный контроль; далее производим совокупный анализ месячной работы. Я считаю, что самый главный анализ - это ежесменный. Пользуясь его результатами, можно быстро внести поправки.

Какие методы оценки эффективности деятельности предприятия позволят грамотно провести анализ

На практике, когда осуществляется анализ, оценка эффективности деятельности чаще всего использует традиционные методы:

I. Горизонтальный (его также называют трендовый) анализ показателей прибыли основывается на изучении их динамики в определенный период времени. При применении данного подхода к осуществлению анализа делается расчет темпов прироста (роста) конкретных типов прибыли, ясными становятся совокупные тенденции возможных изменений. Наиболее популярными являются конкретные виды трендового анализа, а именно:

а) сравнение значений прибыли в отчетный период во время формирования, осуществления распределения и применения с критериями предыдущего периода (пример: показатели прошлого квартала, месяца и так далее);

б) сравнение значений прибыли за несколько прошлых периодов во время формирования, осуществления распределения и применения. Цель данного типа заключается в обнаружении тенденций, характеризующих перемены конкретных рассматриваемых показателей прибыли.

в) сравнение значений прибыли за отчетный период во время ее формирования, осуществления распределения и применения с критериями прошлогоднего аналогичного периода (к примеру, сравнивают показатели второго квартала отчетного года с показателями второго квартала прошлого года). Такой анализ обычно применяют на предприятиях, реализующих сезонную продукцию. Перечисленные виды трендового анализа прибыли, как правило, дополняются специальными исследованиями, в ходе которых выявляется влияние конкретных обстоятельств на изменение определенных показателей результативности. Итоги исследований помогают в построении факторных моделей, используемых в момент планирования значений прибыли.

II. Вертикальный (также называют структурным) анализ . Основывается на структурном разложении обобщенных показателей прибыли в момент ее создания, последующего распределения и применения.

Оценка эффективности деятельности организации в этом подходе предполагает учет удельного веса структурных элементов обобщенного показателя прибыли. Наиболее популярными являются следующие виды структурного анализа:

1. Вертикальный анализ активов. Во время анализа особое внимание уделяют соотношению внеоборотных и оборотных активов, их структуре, составу, инвестиционному портфелю и другим структурным параметрам. Уровень агрегирования номенклатуры производимой продукции выявляется предприятием самостоятельно.
2. Вертикальный анализ прибыли. Анализ предполагает задействование расчета удельного веса либо соотношения сумм прибыли из определенных сфер деятельности.
3. Структура портфеля инвестиций и другие показатели. Такой анализ позволять определить возможность компании к ресурсному генерированию прибыли.
4. Вертикальный анализ прибыли в процессе ее применения и распределения. Проводится с точки зрения путей распределения прибыли.

Структурные перемены прибыли выявляются с помощью соответствующего анализа.

III. Сравнительный анализ. Основывается на соотношении значений конкретных групп похожих показателей прибыли.

Оценка эффективности деятельности этим методом предполагает расчет относительных и абсолютных отклонений параметров, которые сравниваются между собой. Наибольшей популярностью пользуются такие виды сравнительного анализа прибыли как:

а) анализ нормативных и отчетных значений прибыли. Сравнение показывает уровень отклонения отчетных значений от нормативных. Также выявляются причины возникших отклонений. Данный анализ применяют в целях контроля над процессами использования и создания прибыли. Далее вносятся поправки в экономическую деятельность компании;

б) анализ значений уровня прибыли рассматриваемой организации. Данный анализ делается для оценки позиции на рынке в сравнении с конкурентами. Это позволяет обнаружить дополнительные резервы в целях увеличения эффективности деятельности на производстве. Объектами подобного анализа выступают значения операционной прибыли;

в) анализ значений прибыли конкурентов и рассматриваемого предприятия. Это сравнение проводится с целью осуществления разделения позиции компании на конкурентном рынке определенного региона производимой предприятием продукции и создание мероприятий для увеличения прибыли в бизнесе.

Оценка эффективности деятельности организации также подразумевает анализ окупаемости средств с помощью экономико-математических и статистических методов.

Пошаговая оценка эффективности деятельности предприятия

Шаг №1. Оценка эффективности деятельности компании берет свое начало с проведения сравнительной оценки и расчета показателей рентабельности, которые отражают эффективность функционирования производства, а конкретно это:

1. Норма прибыли, которая определяется отношением чистой прибыли к выручке.
2. Рентабельность продаж - отношение прибыли от продаж к выручке.
3. Рентабельность продукции, реализованной на рынке, - это отношение прибыли от продаж к полной себестоимости (расходы по управлению и коммерческие, себестоимость продаж).

Шаг №2. Производится сравнительное оценивание и расчет критериев рентабельности, которые отражают эффективность использования задействованных в производстве ресурсов. Наиболее важные из них это:

1. Рентабельность оборотных активов - отношение прибыли от продаж к усредненной сумме оборотных активов.
2. Рентабельность собственного капитала -отношение чистой прибыли к усредненной сумме собственного капитала.
3. Рентабельность внеоборотных активов - отношение чистой прибыли к средней сумме внеобротных активов.
4. Рентабельность активов - отношение чистой прибыли к усредненной сумме валюты баланса.
5. Рентабельность инвестированного капитала - отношение чистой прибыли к усредненной сумме собственного капитала и долгосрочных обязательств.
6. Рентабельность заемного капитала - отношение чистой прибыли к усредненной суме заемного капитала.

Все перечисленные показатели отражают эффективность применения собственного и инвестированного капитала, оборотных и необоротных активов.

Шаг №3. Завершающий этап - это факторный анализ всех значений рентабельности, с помощью которого определяются причины отклонения от показателей, с которыми они сравниваются (плановые данные, значения прошлых периодов, сведения о результатах деятельности похожих предприятиях и так далее).

Как проводится оценка эффективности деятельности на примере конкретного предприятия

1. Реклассифицированный бухгалтерский баланс.

Показатель	Конец отчетного периода, тыс. руб.	Конец прошлого года, тыс. руб.	Начало прошлого года, тыс. руб.
Актив
Внеоборотные активы	1 510	1 385	1 320
Оборотные активы	1 440	1 285	1 160
Баланс	2 950	2 670	2 480
Пассив
Собственный капитал	2 300	2 140	1 940
Долгосрочные обязательства	100	100	100
Краткосрочные обязательства	550	430	440
Баланс	2 950	2 670	2 480

2. Отчет о финансовых результатах.

Рассмотрим главные показатели рентабельности, используемые для оценки эффективности деятельности компании.

3. Анализ основных показателей рентабельности, которые показывают эффективность деятельности организации.

Согласно данным из примера, можно выявить уменьшение эффективности текущей деятельности организации в отчетном периоде по сравнению с предыдущим годом. Ясно наблюдается повышение эффективности экономической деятельности, что, вероятно, означает, что рост эффективности других операций хозяйствования превышен по сравнению с более низкой эффективностью текущего функционирования.

В табл. 5 произведем расчет и анализ наиболее важных показателей рентабельности, с помощью которых осуществляется оценка эффективности деятельности компании и, в том числе, определяется целесообразность применения ресурсов в производстве.

4. Анализ важнейших показателей рентабельности, отражающих эффективность использования ресурсов.

Показатель	Отчетный год	Предыдущий год	Изменение
Прибыль от продаж, тыс. руб.	425	365	60
Чистая прибыль, тыс. руб.	330	200	130
Средняя валюта баланса (сумма всех активов), тыс. руб.	2810	2575	235
Средняя сумма собственного капитала, тус. руб.	2220	2040	180
Средняя сумма заемного капитала, тыс. руб.	590	535	55
Средняя сумма инвестированного капитала, тыс. руб.	2320	2140	180
Средняя сумма оборотных активов, тыс. руб.	1363	1223	140
Средняя сумма внеоборотных активов, тыс. руб.	1448	1353	95
Рентабельность активов	0,117	0,078	0,040
Рентабельность собственного капитала	0,149	0,098	0,051
Рентабельность заемного капитала	0,559	0,374	0,185
Рентабельность инвестированного капитала	0,142	0,093	0,049
Рентабельность оборотных активов	0,312	0,299	0,013
Рентабельность внеоборотных активов	0,228	0,148	0,080

Из данных расчетов видно, что эффективность использования собственного, заемного, инвестируемого капиталов, необоротных и оборотных активов в отчетном периоде увеличилась по сравнению с предыдущим. Без всяких сомнений можно охарактеризовать такие изменения как позитивные.

Дальше осуществим расчет воздействия различных факторов на изменение рентабельности продаж с помощью метода цепных подстановок. Для оценки экономической деятельности предприятия этот показатель является очень важным, если текущий период сравнивается с прошлым годом (табл. 6).

Проверим правильность сделанного расчета, сложив итоги (-0,023 + 0,013 = -0,010). Далее сопоставляем эту сумму с получившимся отклонением рентабельности продаж (0,094 – 0,104 = -0,010). Числа между собой равны. Отсюда следует, что расчет воздействия факторов на отклонение показателя сделан верно.

Вывод: согласно результатам сопоставления данных отчетного периода с прошлым годом, рентабельность продаж снизилась. Это связано с ростом выручки (с 3500 тыс. руб. до 4500 тыс. руб.) на один миллион рублей. В итоге рентабельность снизилась на 0,023. С другой стороны, можно наблюдать увеличение прибыли от продаж на шестьдесят тысяч рублей (с 345 тыс. руб. до 425 тыс. руб.), что повлекло за собой рост рентабельности на 0,013. Таким образом, прослеживается снижение показателя рентабельности на 0,010 пункта.

Далее в процессе оценки эффективности деятельности на примере этих таблиц осуществим факторный анализ рентабельности собственного капитала и активов, применяя методы расчета воздействия факторов и факторные модели.

7. Анализ воздействия факторов на изменение рентабельности собственного капитала (по модели трех факторов).

После проведения необходимых расчетов мы наблюдаем рост показателя оборачиваемости в отчетном периоде в отличие от прошлого года на 0,242. Рентабельность выросла на 0,014. Рентабельность активов стала выше на 0,026 благодаря росту нормы прибыли. Взаимовлияние вышеуказанных факторов является следствием увеличения рентабельности на 0,040.

Также следует отметить, что рентабельность собственного капитала выросла на 0,0003 в отчетном периоде в сравнении с прошлым. Этот показатель стал выше благодаря росту значения критерия финансовой зависимости на 0,004. Далее рост рентабельности на 0,0175 произошел согласно увеличению значения параметра оборачиваемости активов на 0,242, увеличение нормы прибыли повысило ее значение еще на 0,0328.

Взаимовлияние всех перечисленных факторов послужило росту рентабельности СК на 0,0506.Мы видим небольшую разницу между отклонением рентабельности СК (0,051) и совокупным итоговым расчетом воздействия факторов (0,506). Это объясняется использованием округлений. Результат расчета коэффициента рентабельности СК и воздействия факторов в размере 4 знаков после запятой определен низким влиянием показателя финансовой зависимости.

Мнение экперта

Оценка эффективности деятельности через финансовые показатели и потери предприятия

Алексей Бельтюков, старший вице-президент по развитию и коммерциализации фонда «Сколково», Москва

Оценка эффективности деятельности включает в себя анализ финансовых показателей, а также возможные риски.

1. Выбирается основной показатель. В любой отрасли имеется какой-то ключевой финансовый показатель, который отражает эффективность бизнеса в этой области. Для примера можно взять компании, оказывающие услуги мобильной связи. Для них главный показатель – это средняя выручка компании за месяц с 1 абонента. Он называется ARPU (от английского «average revenue peruser»). Для автомобильных сервисов - это выработка нормы за час на 1 подъемник за месяц. Для сферы недвижимости - это показатель доходности на 1 кв. м. Все, что нужно -сделать выбор показателя, характеризующего ваш бизнес. Также можно осуществить поиск сведений о конкурентах в различных видах отчетов. Таким образом, у вас сложится целостное представление о средних показателях в конкретной сфере бизнеса. Конфиденциальные сведения можно узнать из общения с конкурентами. Как показал мой опыт, их выяснить не так уж и трудно. В результате проделанного анализа вы увидите состояние вашей компании на общем фоне в отрасли. В случае если оценка эффективности деятельности показала уровень результативности компании выше, чем у конкурентов, есть повод задуматься о дальнейшем росте и расширении потенциала, если ниже - то главная задача состоит в том, чтобы выяснить причины потерь. Советую в этой ситуации сделать детальный анализ цепочки формирования стоимости.
2. Анализ цепочки формирования стоимости. Я поступил следующим образом: находил все финансовые показатели и следил за формированием цепочки стоимости. Осуществлял «слежку» за денежными потоками в документах, от покупки сырья до реализации продукции на рынке. Таким образом, я сам проходил эту дорогу. Мой опыт показал, что действуя этим способом, можно выяснить перечень уникальных путей для роста эффективности. В хозяйственной деятельности имеются два вернейших признака плохой (низкой) эффективности. Во-первых, это присутствие складов полуфабрикатов, во-вторых, большое количество брака. В документах финансового характера индикаторами потерь является слишком высокий уровень оборотного капитала и издержек на одну единицу продукции. Если это сервисное предприятие, то неэффективность можно проследить на примере работы персонала - сотрудники много болтают, отвлекаются на не относящиеся к рабочему процессу вещи, тем самым снижается уровень обслуживания.

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

Размещено на http://www.allbest.ru/

Министерство Образования Российской Федерации

ГОУ СПО «Ижевский торгово-экономический техникум»

на тему: « Рентабельность как показатель эффективности работы организации »

по дисциплине: «Экономика организации»

Выполнил: студентка

группы БС-29 Загуляева О.С.

Ижевск 2008г.

Введение

1. Понятие рентабельности

2. Виды рентабельности

4. Показатели рентабельности

Список литературы

Введение

Обобщающим показателем экономической эффективности производства является показатель рентабельности. Рентабельность означает доходность, прибыльность предприятия. Она рассчитывается путём сопоставления валового дохода или прибыли с затратами или используемыми ресурсами.

На основе анализа средних уровней рентабельности можно определить, какие виды продукции и какие хозяйственные подразделения обеспечивают большую доходность. Это становится особенно важным в современных, рыночных условиях, где финансовая устойчивость предприятия зависит от специализации и концентрации производства.

В настоящее время в Казахстане в условиях кризиса наблюдается тенденция к значительному снижению уровня рентабельности производства, что означает убыточность многих хозяйств. Поэтому меня, как будущего специалиста, интересует в чём заключается сущность рентабельности, как она рассчитывается и каковы пути её повышения. Это круг вопросов я и хотел бы рассмотреть в данной теме курсовой работы.

1. Понятие рентабельности

Итоги работы компании во внешней торговле подлежат оценке за любой отчетный период. В связи с этим по данным учета и отчетности исчисляется система различных количественных и качественных показателей, призванная дать всестороннюю оценку деятельности компании. Показатели эффективности дают ориентировочную оценку выгодности экспортных и импортных операций. Прежде всего, рассмотрим, что представляет собой рентабельность.

Одно из его определений звучит так: рентабельность (от нем. rentabel - доходный, прибыльный), показатель экономической эффективности производства на предприятиях. Комплексно отражает использование материальных, трудовых и денежных ресурсов . Рентабельным считается предприятие, которое приносит прибыль.

Можно привести еще одно понятие рентабельности: рентабельность - показатель, представляющий собой отношение прибыли к сумме затрат на производство, денежным вложениям в организацию коммерческих операций или сумме имущества фирмы используемого для организации своей деятельности .

Разделяют рентабельность как общую - процентное отношение балансовой (общей) прибыли к среднегодовой суммарной стоимости производственных основных фондов и нормируемых оборотных средств; и рентабельность расчетную - отношение расчетной прибыли к среднегодовой стоимости тех производственных фондов, с которых взимается плата за фонды. Применяется также показатель уровня рентабельности к текущим затратам - отношение прибыли к себестоимости товарной или реализованной продукции .

Каждое предприятие самостоятельно осуществляет свою производственную и хозяйственную деятельность на принципах самоокупаемости и прибыльности. Предприятие имеет определенные расходы по изготовлению продукции и ее реализации. Эти расходы представляют издержки производства данного предприятия (себестоимость), или индивидуальные издержки. Однако издержки отдельного продукта по предприятиям могут отклоняться от средних издержек по отрасли, которые принимаются за общественно необходимые затраты или стоимость, денежное выражение которых составляет цену продукта. Наличие индивидуальных издержек, порождает обособление другой части стоимости продукции - прибыль, а следовательно, и относительного ее измерения - рентабельности.

Однако абсолютная величина прибыли не дает представления об уровне и изменении эффективности производства или торговли. Сумма прибыли может увеличиваться, а эффективность производства может оставаться на прежнем уровне или даже снизиться. Это происходит в том случае, если прирост прибыли получен за счет экстенсивных (количественных) факторов производства - увеличения численности работников, роста парка оборудования и т.д. Если же при росте численности работников их производительность осталась прежней или снизилась, то эффективность производства соответственно не изменяется или даже снижается. Основными отличительными признаками рентабельности в системе торговых и производственных отношений являются следующие:

отношение прибыли к издержкам производства, характеризующие уровень прибыльности текущих затрат (на приобретение сырья, материалов, топлива, на амортизацию средств труда, расходы по управлению и обслуживанию производства и заработной плате работников);

отношение прибыли к среднегодовой стоимости производственных фондов, характеризующие относительный размер возрастания авансированных затрат и дающее оценку экономической эффективности производственных фондов.

Реальный смысл имеют признаки рентабельности, которые характеризуют эффективность затрат по прибыли, полученной после реализации.

Распределительная функция рентабельности конкретно проявляется в том, что ее величина является одним из основных критериев для распределения части прибавочного продукта - прибыли.

2. Виды рентабельности

Уровень рентабельности социалистических объединений, предприятий и отраслей производства определяется не законом средней нормы прибыли, а устанавливается государством в плановом порядке с учетом уровня цен и себестоимости продукции, потребностей в денежных средствах для развития производства, экономического стимулирования работников предприятий, объединений.

В условиях социализма рентабельность одних предприятий, объединений и отраслей хозяйства повышается не в ущерб другим предприятиям, объединениям и отраслям. Темпы развития отраслей производства в СССР в отличие от капиталистических стран определяются не уровнем их рентабельности, а государственным планом экономического и социального развития.

Рентабельность социалистического производства характеризуется системой показателей. Народнохозяйственная рентабельность определяется как отношение всей суммы денежных накоплений (прибыли и налога с оборота) к среднегодовой стоимости основных производственных фондов и нормируемых оборотных средств или к полной себестоимости продукции. В 1984 г, рентабельность промышленности, исчисленная как отношение всей суммы денежных накоплений к производственным фондам, составляла (в ценах соответствующих лет) 20,5%.

Хозрасчетная рентабельность, используемая при планировании, оценке хозяйственной деятельности и экономическом стимулировании объединений, предприятий, определяется как отношение суммы прибыли к среднегодовой стоимости основных производственных фондов и нормируемых оборотных средств. В 1984 г. она составляла по промышленности 12,1%, в том числе: в машиностроении и металлообработке--12,2%, в черной металлургии-- 10,7%, в нефтедобывающей-- 19,2, в легкой--23,2, в пищевой промышленности--18,5%. Рентабельность промышленности, рассчитанная как отношение прибыли к полной себестоимости продукции, в 1984 г. составляла 16,2%, в том числе: пищевой--11,8, легкой промышленности-- 12,3%.

Уровень рентабельности отраслей промышленности находится в прямой зависимости от рентабельности объединений, предприятий. Чем выше рентабельность объединений, предприятий, тем выше уровень рентабельности промышленности и всего народного хозяйства в целом.

Общая рентабельность объединений, предприятий определяется отношением балансовой прибыли к среднегодовой стоимости основных производственных фондов и нормируемых оборотных средств и рассчитывается по формуле

П -- прибыль;

Среднегодовая стоимость основных производственных фондов;

Среднегодовая стоимость нормируемых оборотных средств.

Фактическая общая рентабельность определяется отношением балансовой прибыли к фактической среднегодовой..стоимости производственных основных фондов и нормируемых оборотных средств, не про кредитованных банком. Фактические остатки нормируемых оборотных средств устанавливаются исходя из их остатка по балансу за вычетом задолженности поставщикам по акцептованным платежным требованиям, срок оплаты которых не наступил, и поставщикам по не отфактурованным поставкам, а также износа малоценных и быстроизнашивающихся предметов и резерва на возмещение плановых потерь и предстоящих расходов.

Уровень рентабельности зависит не только от суммы прибыли, но. и от фондоемкости производства. На предприятиях, объединения тяжелой промышленности с высокой фондоемкостью производства уровень рентабельности по отношению к производственным фондам ниже, чем в объединениях, на предприятиях легкой и особенно пищевой промышленности. С увеличением суммы прибыли и уменьшением стоимости основных производственных фондов и нормируемых оборотных средств рентабельность повышается, и наоборот.

Расчетная рентабельность представляет собой отношение балансовой прибыли за вычетом платы за производственные фонды, фиксированных платежей, процентов за банковский кредит, прибыли целевого назначения (прибыль от реализации товаров широкого потребления, новых товаров бытовой химии и т. п.), а также прибыли, полученной по причинам, не зависящим от деятельности объединения, предприятия, к среднегодовой стоимости основных производственных фондов (за вычетом основных фондов, по которым"" 1 предоставлены льготы по плате) и нормируемых оборотных средств.

При анализе работы объединений, предприятий, особенно при планировании к оценке рентабельности г. изделиям, важное значение имеет рентабельности определяемая как отношение суммы прибыли к полной себестоимости реализованной продукции. Расчет рентабельности отдельных видов продукции производится по формуле

где Р -- уровень рентабельности, %;

О -- оптовая цена предприятия на изделие;

С -- полная себестоимость изделия.

Показатель рентабельности по изделиям отражает эффективность затрат живого и овеществленного труда на производство продукции.

В машиностроении и других обрабатывающих отраслях промышленности рентабельность определяют как отношение прибыли к себестоимости за вычетом стоимости использованного сырья, топлива, энергии, материалов, полуфабрикатов и комплектующих изделий. При этом может быть использована формула

где-- расчетный норматив рентабельности к себестоимости за вычетом материальных затрат;

Производственные фонды отрасли (под отрасли) промышленности;

Норматив рентабельности к производственным фондам;

С-М - себестоимость товарной продукции за вычетом прямых материальных затрат.

Использование показателя нормативной расчетной рентабельности в обрабатывающих отраслях промышленности обусловлено высоким удельным весом в себестоимости продукции этих отраслей материальных затрат, значительными их колебаниями в себестоимости отдельных видов изделий и широкими возможностями технологической замены используемого сырья, материалов.

При определении норматива расчетной рентабельности к себестоимости продукции за вычетом стоимости использованных материальных затрат исключаются из себестоимости продукции в калькуляционном разрезе только прямые статьи затрат. Так, в машиностроении из себестоимости продукции вычитаются статьи затрат: Сырье и материалы, «Покупные комплектующие изделия, полуфабрикаты и услуги кооперированных предприятий», «Топливо и энергия на технологические цели».

Основные пути роста рентабельности производства -- развитие наиболее прогрессивных отраслей, рациональное размещение объединений, предприятий, повышение удельного веса специализированного производства, применение современные методов организации производства и труда в соответствии с требованиями научно-технического прогресса, ускорение внедрения и освоения новой, более прогрессивной техники, повышение производительности труда, снижение себестоимости продукции, улучшение ее качества, усиление режима экономии в расходовании материальных, трудовых и финансовых ресурсов и повышение материальной заинтересованности работников в результатах своего труда.

3. Система показателей рентабельности

Показатели рентабельности характеризуют финансовые результаты и эффективность деятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия с различных позиций и группируются в соответствии с интересами участников экономического процесса, рыночного обмена.

Показатели рентабельности являются важными характеристиками факторной среды формирования прибыли предприятий. Поэтому они обязательны при проведении сравнительного анализа и оценке финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и ценообразования

Основные показатели рентабельности можно объединить в следующие группы

1) показатели рентабельности капитала (активов),

2) показатели рентабельности продукции;

3) показатели, рассчитанные на основе потоков наличных денежных средств.

Первая группа показателей рентабельности формируется как отношение прибыли к различным показателям авансированных средств, ид которых наиболее важными являются; все активы предприятия; инвестиционный капитал (собственные средства +долгосрочные обязательства); акционерный (собственный) капитал

Несовпадение уровней и рентабельности по этим показателям

характеризует степень использования предприятием финансовых рычагов для повышения доходности: долгосрочных кредитов и других заемных средств,

Данные показатели специфичны тем, что отвечают интересам все участников бизнеса предприятия. Например, администрацию рацию предприятия интересует отдача (доходность) всех активов (всего капитала); потенциальных инвесторов и кредиторов - отдача на инвестируемый капитал; собственников и учредителей -доходность акции и т.д.

Каждый из перечисленных показателей легко моделируется по факторным зависимостям Рассмотрим следующую очевидную зависимость:

Эта формула раскрывает связь между рентабельностью всех активов. рентабельностью реализации и оборачиваемостью активов Экономически связь, заключается в том, что формула прямо указывает пути повышения рентабельности при низкой рентабельности продаж необходимо стремиться к ускорению оборота активов.

Рассмотрим еще одну факторную модель рентабельности.

как видим, рентабельность собственного (акционерного) капитала зависит от изменения уровня рентабельности продукции, скорости оборота совокупного капитала и соотношения собственного и заемного капитала Изучение. подобных зависимостей имеет большое значение для оценки влияния различных факторов на показатели рентабельности. Из приведенной зависимости. следует, что при прочих равных условиях отдача акционерного капитала повышается при увеличении доли заемных средств в составе совокупного капитала.

Вторая группа показателей формируется на основе расчета уровней и рентабельности по показателям прибыли, отражаемым в отчетности предприятий. Например,

Данные показатели характеризуют прибыльность продукции базисного () и отчетного () периодов. Например, рентабельность продукции по прибыли от реализации

где - -прибыль от реализации отчетного и базисного периодов;

Реализация продукции (работ, услуг) отчетного и базисного периодов;

Себестоимость продукции (работ, услуг) отчетного и базисного периодов;

Изменение рентабельности в отчетном периоде по сравнению с базисным периодом.

Влияние фактора изменения объема реализации определяется расчетом (по методу цепных подстановок)

Соответственно влияние изменения себестоимости составит

Сумма факторных отклонений дает общее изменение рентабельности в отчетном периоде по сравнению с базисным периодом;

Третья группам показателей рентабельности формируется аналогично первой и второй группам, однако вместо прибыли в расчет принимается чистый приток денежных средств.

ЧПДС -чистый приток денежных средств

Данные показатели дают представление о степени возможности предприятия расплатиться с кредиторами, заемщиками и акционерами денежными средствами в связи с использованием имеющего места денежного притока. Концепция рентабельности исчисляемой на основе притока денежных средств, широко применяется в странах с развитой рыночной экономикой. Она приоритетна, потому, что операции с денежными потоками, обеспечивающие платежеспособность, является существенным признаком состояния предприятия.

4. Показатели рентабельности

Рентабельность представляет собой доходность (прибыльность) производственно-торгового процесса. Ее величина измеряется уровнем рентабельности. Если предприятие получает прибыль, оно считается рентабельным.

Показатели рентабельности, применяемые в экономических расчетах, характеризуют относительную прибыльность.

Прибыль - это денежное выражение основной части денежных накоплений, создаваемых предприятиями любой формы собственности. Как экономическая категория, она характеризует финансовый результат предпринимательской деятельности и является показателем, который наиболее полно отражает эффективность производства, объем и качество производственной продукции, состояние производительности труда, уровень себестоимости.

Прибыль - один из основных финансовых показателей плана и оценки хозяйственной деятельности организаций. За счет прибыли осуществляется финансирование мероприятий по их научно-техническому и социально-экономическому развитию, увеличение фонда оплаты труда их работников. Прибыль является не только источником обеспечения внутрихозяйственных потребностей организации, но и приобретает все большее значение в формировании бюджетных ресурсов, внебюджетных и благотворительных фондов.

Доходность хозяйствующего субъекта характеризуется абсолютными и относительными показателями. Абсолютный показатель доходности - сумма прибыли (доходов). Относительный показатель - уровень рентабельности.

Абсолютные показатели позволяют проанализировать динамику различных показателей прибыли за ряд лет. При этом следует отметить, что для получения более объективных результатов следует рассчитывать показатели с учетом инфляционных процессов.

Относительные показатели меньше подвержены влиянию инфляции, т. к. представляют собой различные соотношения прибыли и вложенного капитала, или прибыли и производственных затрат.

По абсолютной сумме прибыли не всегда можно судить об уровне доходности предприятия, так как на ее размер влияет не только качество работы, но и масштабы деятельности. Поэтому для характеристики эффективности работы предприятия наряду с абсолютной суммой прибыли используют относительный показатель - уровень рентабельности.

Эти характеристики наиболее целесообразно рассматривать относительно других временных периодов. Абсолютные цифры сами по себе несут немного информации. Лишь зная динамику их изменения, можно более достоверно судить о работе предприятия.

В условиях рыночных отношений велика роль показателей рентабельности продукции, характеризующих уровень прибыльности (убыточности) ее производства. Показатели рентабельности являются относительными характеристиками финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия. Они характеризуют относительную доходность предприятия, измеряемую в процентах к затратам средств или капитала с различных позиций.

Показатели рентабельности продукции отражают эффективность текущих затрат (в отличие от показателя общей рентабельности, характеризующего эффективность авансированного капитала) и исчисляются как отношение прибыли от реализации продукции к полной себестоимости реализованной продукции:

Ррп =Прп /С*100%,

где Ррп - рентабельность продукции;

Прп - прибыль от реализации продукции;

Полная себестоимость реализованной продукции.

Рентабельность конкретного вида продукции зависит от цен на сырье, качества продукции, производительности труда, материальных и других затрат на производство.

Рентабельность продукции показывает, сколько прибыли приходится на единицу реализованной продукции. Рост данного показателя является следствием роста цен при постоянных затратах на производство реализованной продукции (работ, услуг) или снижения затрат на производство при постоянных ценах, то есть о снижении спроса на продукцию предприятия, а также более быстрым ростом цен чем затрат.

Рентабельность вложений предприятия - это показатель рентабельности, который показывает эффективность использования всего имущества предприятия.

Среди показателей рентабельности вложений предприятия выделяют 5 основных:

1. Общая рентабельность вложений, показывающая какая часть балансовой прибыли приходится на 1 руб. имущества предприятия, то есть насколько эффективно оно используется.

2. Рентабельность вложений по чистой прибыли;

3. Рентабельность собственных средств, позволяющая установить зависимость между величиной инвестируемых собственных ресурсов и размером прибыли, полученной от их использования.

4. Рентабельность долгосрочных финансовых вложений, показывающая эффективность вложений предприятия в деятельность других организаций.

5. Рентабельность перманентного капитала. Показывает эффективность использования капитала, вложенного в деятельность данного предприятия на длительный срок. рентабельность экономика рыночный финансовый

Рост любого показателя рентабельности зависит от единых экономических явлений и процессов. Это, прежде всего, совершенствование системы управления производством в условиях рыночной экономики на основе преодоления кризиса в финансово-кредитной и денежной системах. Это повышение эффективности использования ресурсов организациями на основе стабилизации взаимных расчетов и системы расчетно-платежных отношений. Это индексация оборотных средств и четкое определение источников их формирования:

Рк=БП/(К; Рк=Прп/(К; Рк=ЧП/(К

В процессе анализа следует изучить динамику перечисленных показателей рентабельности, выполнение плана по их уровню и провести межхозяйственные сравнения с предприятиями-конкурентами.

Показатели рентабельности (доходности) являются общеэкономическими. Они отражают конечный финансовый результат и отражаются в бухгалтерском балансе и отчетности о прибылях и убытках, о реализации, о доходе и рентабельности. Рентабельность можно рассматривать как результат воздействия технико-экономических факторов, а значит, как объекты технико-экономического анализа, основная цель которого выявить количественную зависимость конечных финансовых результатов производственно-хозяйственной деятельности от основных технико-экономических факторов.

Рентабельность является результатом производственного процесса, она формируется под влиянием факторов, связанных с повышением эффективности оборотных средств, снижением себестоимости и повышением рентабельности продукции и отдельных изделий. Общую рентабельность предприятия необходимо рассматривать как функцию ряда количественных показателей - факторов: структуры и фондоотдачи основных производственных фондов, оборачиваемости нормируемых оборотных средств, рентабельности реализованной продукции

Показатель рентабельности производства имеет особенно важное значение в современных, рыночных условиях, когда руководству предприятия требуется постоянно принимать ряд неординарных решений для обеспечения прибыльности, а, следовательно, финансовой устойчивости предприятия (фирмы).

Список литературы

1. Финансы предприятий. А.Д. Шеремят, Р.С. Сайфуллин, - М.: ИНФРА, 1998.

2. Финансы предприятий. Под редакцией проф. Колчиной Н.В.- М.: Изд-во ЮНИТИ, 1998г.

3. Справочник финансиста предприятия.- М.: ИНФРА- М,1996г.

4. Баканов М.И., Шеремят А.Д Теория анализа хозяйственной деятельности. - М.: Финансы и статистика,1998г.

5. Клецкий В.И, Страх И.В. Прибыль в хозяйственном механизме, - Минск, 1986г.

6. Финансы (учебное пособие) под редакцией Ковалева А.М.- М.: Изд-во Финансы и статистика 1999г.

7. Шеремят А., Сайфуллин Р. Методика финансового анализа предпрития. - М.: ЮНИ-ГЛОБ, 1992г.

Размещено на Allbest.ru

...

Подобные документы

Анализ динамики экономических показателей деятельности ООО "Русстрой". Факторный анализ рентабельности организации, разработка мероприятий по ее повышению. Совершенствование планирования прибыли. Автоматизация процесса управления рентабельностью.

курсовая работа , добавлен 10.05.2016


Значение анализа показателей рентабельности в деятельности организации. Методика факторного анализа показателей рентабельности по формуле Дюпона. Расчет показателей рентабельности основных производственных фондов, продаж и затрат предприятия ООО "Амира".

курсовая работа , добавлен 20.09.2014


Предприятия и предпринимательство в условиях рыночной экономики. Прибыль – главный показатель эффективности деятельности фирмы. Пути повышения показателей эффективности хозяйственной и финансовой деятельности предприятия в Кыргызской Республике.

курсовая работа , добавлен 23.12.2011


Сущность рентабельности как финансово-экономической характеристики предприятия. Применение показателей рентабельности активов и пассивов при выборе структуры финансовых ресурсов, расчете рыночной цены предприятия. Эффективность использования капитала.

контрольная работа , добавлен 08.12.2013


Понятие, сущность и функции систем оплаты труда в условиях рыночной экономики. Изучение методики комплексного анализа экономических показателей предприятия. Анализ труда и заработной платы ОАО "Агроном", и совершенствование системы оплаты труда фирмы.

дипломная работа , добавлен 31.05.2014


Анализ показателей эффективности использования производственных ресурсов, конкурентоспособности продукции, рентабельности, безубыточности предприятия ОАО "КЗМК". Описание существующего процесса сборо-сварки поползухи и способы его совершенствования.

дипломная работа , добавлен 08.10.2010


Показатели эффективности производства. Расчет производительности печатного оборудования в зависимости от среднегодового тиража издания, определение себестоимости изготовления учетной единицы продукции. Совершенствование управления печатным производством.

курсовая работа , добавлен 06.12.2010


Механизм управления прибылью на предприятии. Анализ рентабельности, рынков сбыта, платежеспособности и ликвидности организации. Оценка технико-экономических показателей цеха редукторов ОАО "МАЗ". Совершенствование системы стимулирования труда персонала.

дипломная работа , добавлен 13.04.2012


Характеристика текущего состояния экономики. Особенности современных экономических процессов в условиях глобализации мировой экономики. Ограничители роста в современной экономической системе. Революционные изменения экономики России.

реферат , добавлен 20.09.2006


Исследование показателей эффективности финансовой и хозяйственной деятельности предприятия. Оценка использования основных и оборотных средств, трудовых ресурсов. Анализ прибыли и рентабельности станции. Расчет суммарной эффективности производства.

По своей сути прибыль является важнейшей финансовой категорией, отражающей финансовые результаты хозяйственной деятельности предприятия.

По своему экономическому содержанию прибыль является денежным выражением части стоимости прибавочного продукта и как финансовая категория выполняет воспроизводственную, стимулирующую и контрольную функцию.

При осуществлении воспроизводственной функции она является одним из основных источников финансирования расширенного воспроизводства. При выполнении стимулирующей функции - источником формирования поощрительных фондов и социального развития коллектива предприятия. Через контрольную функцию она показывает результативность хозяйственной деятельности.

В экономической литературе прибыль определяется как часть чистого дохода, которые непосредственно получают субъекты хозяйствования после реализации продукции.

Из курса экономической теории известно, что чистый доход - это категория производства, связанная с процессом деления труда на необходимый и прибавочный. Прибавочный продукт - это продукт, созданный трудом людей на предприятия, который выступает как чистый доход общества.

Таким образом, прибыль является важнейшим показателем, характеризующим финансовый результат деятельности предприятия. Увеличение этого показателя предполагает прирост потенциальных возможностей предприятия: расширение основной деятельности, возможность выплаты или увеличения размера дивидендов и др.

В бухгалтерском учете финансовый результат определяется на счете Прибылей и убытков за отчетный период путем подсчета и балансирования всех прибылей и убытков за отчетный период (кассовый способ). Бухгалтерская прибыль находит свое отражение в форме № 2 бухгалтерской отчетности «Отчет о прибылях и убытках»

Другим принципом определения финансовых результатов является использование метода начисления, который состоит в отражении реального притока (оттока) денежных средств предприятия. Эти методы дают разные величины прибыли, при этом метод начисления отражает более реальную картину о величине финансового результата деятельности предприятия как приросте (уменьшении) стоимости его капитала.

Основными показателями прибыли предприятия являются: балансовая прибыль (убыток); прибыль (убыток) от реализации продукции, работ, услуг; прибыль от финансовой деятельности; прибыль от прочих внереализационных операций; налогооблагаемая прибыль; чистая прибыль. Все показатели прибыли содержатся в форме № 2 бухгалтерской отчетности предприятия - «Отчет о финансовых результатах».

Балансовая прибыль (убыток) представляет собой сумму прибыли (убытка) от реализации продукции (работ, услуг), финансовой деятельности и доходов от прочих внереализационных операций, уменьшенных на сумму расходов по этим операциям.

Прибыль (убыток) от реализации продукции (работ, услуг) определяется как разница между выручкой от реализации продукции (работ, услуг) в действующих ценах без НДС и акцизов и затратами на ее производство и реализацию.

Прибыль (убыток) от финансовой деятельности и от прочих внереализационных операций определяется как результат по реализации основных средств и прочих активов, как разница между общей суммой полученных и утраченных: штрафов, пени и неустоек и других санкций; процентов; курсовых разниц по валютным счетам; прибылей и убытков прошлых лет, выявленных в отчетном году; убытков от стихийных бедствий; потерь и списания долгов и дебиторской задолженности; поступлений долгов, ранее признанных как безнадежные; прочих доходов, потерь и расходов.

Налогооблагаемая прибыль определяется специальным расчетом, она равна балансовой уменьшенной на суммы доходов, облагаемых по другим ставкам (доходы по ценным бумагам, от долевого участия в других предприятиях и др. в соответствие с действующим законодательством) и льгот.

Чистая прибыль предприятия определяется как разница между балансовой прибылью и суммой уплаченных налогов.

Величина чистой прибыли наиболее важна при анализе хозяйственной деятельности предприятия, т.к. именно она направляется на производственное и социальное развитие, материальное поощрение работников, создание резервного фонда и другие цели.

Другие показатели прибыли необходимы для оценки эффективности основной деятельности предприятия, определения структуры прибыли и налоговой нагрузки на предприятие.

В современных условиях на ряду с основной деятельностью предприятия осуществляют деятельность на прямую не связанную с основной деятельностью предприятия. Однако они оказывают непосредственное влияние на формирование балансовой прибыли предприятия и отражаются в форме № 2 как результаты от операционной и внереализационной деятельности.

Финансовые результаты от прочей реализации возникают по операциям с имуществом организации. К ним относятся прибыль (убыток) от реализации основных средств, нематериальных активов, производственных запасов, финансовых активов и иного имущества; списание основных средств по причине морального износа, сдача помещений в аренду, содержание законсервированных производственных мощностей и объектов, аннулирование производственных заказов, прекращение производства, не давшего продукции. Доходы, причитающиеся по этим операциям, и затраты, связанные с получением этих доходов, показываются в форме № 2 развернуто по статьям «Прочие операционные доходы», «Прочие операционные расходы». Кроме того, в составе операционных доходов и расходов отражаются результаты переоценки имущества и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте (курсовые разницы), а также сумма причитающихся к уплате отдельных видов налогов и сборов за счет финансовых результатов.

Результаты от финансовой деятельности образуются на предприятии, если оно имеет финансовые вложения в ценные бумаги других организаций либо принимает участие в совместной деятельности. Суммы, причитающихся в соответствии с договорами к получению дивидендов (процентов) по облигациям, депозитам отражаются в форме № 2 по статьям «Проценты к получению», «Проценты к уплате». Доходы, подлежащие к получению по акциям по сроку, в соответствии с учредительными документами отражаются в форме № 2 по статье «Доходы от участия в других организациях»

В состав прочих доходов от внереализационных операций включаются: кредиторская и депонентская задолженность, по которой срок исковой давности истек: поступление ранее списанных долгов, прибыль прошлых лет, выявленная в отчетном году, прибыль, полученная по операциям с тарой, присужденные или признанные должником штрафы, пени, неустойки и другие виды санкций за нарушение хозяйственных договоров поставщиками, суммы страхового возмещения и покрытия из других источников убытков от стихийных бедствий, пожаров, аварий, других чрезвычайных событий, зачисление на баланс имущества, оказавшегося в излишке по результатам инвентаризации.

В состав прочих расходов от внереализационных операций включаются: убытки от списания и недостачи материальных ценностей, выявление при инвентаризации сверх норм естественной убыли в случаях, когда виновники не установлены или в иске отказано судом, суммы уценки производственных запасов, готовой продукции и товаров в соответствие с установленном порядком, убытки по операциям с тарой, убытки от списания безнадежных долгов, убытки по операциям прошлых лет, выявленные в отчетном году, убытки от стихийных бедствий; присужденные или признанные предприятием штрафы, пени, неустойки и другие виды санкций за нарушение условий хозяйственных договоров.

Таким образом, основным финансовым результатом деятельности предприятия является прибыль, при этом абсолютная величина прибыли не позволяет судить об эффективности деятельности предприятия. Показателем, который характеризует отдачу, вложенных предприятием средств является рентабельность.

Рентабельность - это коэффициент полученный как отношение прибыли к затратам, где в качестве прибыли может быль использована величина балансовой, чистой прибыли, прибыли от реализации продукции, а также прибыли от разных видов деятельности предприятия. В знаменателе в качестве затрат могут быть использованы показатели стоимости основных и оборотных фондов, выручки от реализации, себестоимости продукции собственного и заемного капитала и т.д.

Предприятие считается рентабельным, если в результате реализации продукции, работ, услуг оно покрывает все свои издержки и получает прибыль. По этому в широком смысле слова понятие рентабельность означает прибыльность, доходность. Но определение рентабельности как прибыльности не достаточно точно раскрывает её экономическое содержание из-за отсутствия тождества между ними, т.к. сумма прибыли и уровень рентабельности, как правило изменяются не в равной пропорции, а зачастую и в разном направлении.

В течении производственного цикла на уровень рентабельности влияет ряд факторов (рисунок 1). Их можно разделить на внешние - связаны с воздействием на деятельность предприятия рынка, государства, географического положения и внутренние: производственные и внепроизводственные. Выявление в процессе анализа внутренних и внешних факторов, влияющих на рентабельность, дает возможность «очистить» показатели эффективности от внешнего воздействия.

Рассмотрим сначала факторы, непосредственно связанные с деятельностью предприятия, которые оно может изменять и регулировать в зависимости от поставленных перед предприятием целей и задач, т.е. внутренние факторы. Их можно разделить на производственные, непосредственно связанные с основной деятельностью предприятия, и внепроизводственные факторы, которые непосредственно не связаны с производством продукции и с основной деятельностью предприятия.

Внепроизводственные факторы включают в себя снабженческо-сбытовую деятельность, т.е. своевременность и полноту выполнения поставщиками и покупателями обязательств перед предприятием, их удаленность от предприятия, стоимость транспортировки до места назначения и т.д.. Природоохранные мероприятия, которые необходимы для предприятий ряда отраслей, например, химической, машиностроительной и т.д. отраслей, и влекут за собой значительные издержки. Штрафы и санкции за несвоевременность или не точность выполнения каких-либо обязательств фирмы, например, штрафы в налоговые органы за несвоевременность расчетов с бюджетом. На финансовые результаты деятельности фирмы, а следовательно и на рентабельность косвенно влияют и социальные условия труда и быта работников. Финансовая деятельность предприятия, т.е. управление собственным и заемным капиталом на предприятие, деятельность на рынке ценных бумаг, участие в других предприятиях и т.д.

Из курса экономической теории известно, что процесс производства состоит из трех элементов: средства труда, предметы труда и трудовые ресурсы. В связи с этим, выделяют такие производственные факторы, как наличие и использование средств труда, предметов труда и трудовых ресурсов. Названные факторы являются основными факторами роста прибыли и рентабельности предприятия, именно с повышением эффективности их использования связываются процессы интенсификации производства.

Влияние производственных факторов на результат деятельности можно оценить с двух позиций: как экстенсивное и как интенсивное. Экстенсивные факторы связаны с изменением количественных параметров элементов процесса производства, к ним относятся:

• - изменение объема и времени работы средств труда, т.е., например, покупка дополнительных станков, машин и т.д., строительство новых цехов и помещений или увеличение времени работы оборудования для увеличения объема производимой продукции;
• - изменение количества предметов труда, непроизводительное использование средств труда, т.е. увеличение запасов, большой удельный вес брака и отходов в объеме выпускаемой продукции;
• - изменение численности рабочих, фонда рабочего времени, непроизводительные затраты живого труда (простои).

Количественное изменение производственных факторов всегда должно быть оправдано изменением объема выпускаемой продукции, т.е. предприятие должно следить за тем чтобы не снижались тепы прироста прибыли относительно темпов прироста затрат.

• - Интенсивные производственные факторы связаны с повышением качества использования производственных факторов, к ним относятся:
• - повышение качественных характеристик и производительности оборудования, т.е. своевременная замена оборудования на более современное с большей производительностью;
• - использование прогрессивных материалов, совершенствование технологии обработки, ускорение оборачиваемости материалов;
• - повышение квалификации рабочих, снижение трудоемкости продукции, совершенствование организации труда.

Кроме внутренних факторов на рентабельность предприятия оказывают косвенное воздействие и внешние факторы, которые не зависят от деятельности предприятия, но зачастую достаточно сильно влияют на результат его деятельности. К данной группе факторов относятся:

• - географическое положение предприятия, т.е. регион в котором оно располагается, удаленность предприятия от сырьевых источников, от районных, республиканских центров, природные условия и т.д,
• - конкуренция и спрос на продукцию предприятия , т.е. наличие на рынке платежеспособного спроса на продукцию фирмы, присутствие на рынке фирм - конкурентов, производящих аналогичный по потребительским свойствам товар,
• - ситуация на смежных рынках , например, на финансовом, кредитном, рынке ценных бумаг, сырьевых ранках и т.д., т.к. изменении доходности на одном ранке, влечет за собой снижение доходности на другом, например, повышение доходности государственных ценных бумаг ведет к сокращению инвестиций в реальный сектор экономики,
• - государственное вмешательства в экономику , которое проявляется в изменении законодательных основ деятельности рынка, изменение налогового бремени на предприятия, изменении ставок рефинансирования и т.д.

Источниками для расчета коэффициентов рентабельности служат данные бухгалтерской и финансовой отчетности, внутренних регистров бухгалтерского учета на предприятии. К сожалению, публикуемая бухгалтерская и финансовая отчетность не позволяет точно оценить рентабельность предприятия, т.к. на основе ее нельзя определить структуру выпускаемой (реализуемой) продукции, ее себестоимость и цену реализации, структуру заемных средств и расходы, связанные с возвратом заемных средств по каждому кредиту и займу, состав и структуру основных фондов, величину их износа. Источник для расчета коэффициентов рентабельности служит бухгалтерский баланс (форма №1), отчет о финансовых результатах (форма № 2), приложение к балансу (форма №5).

«Вы не можете управлять тем, что не можете оценить»
/В. Хьюлетт, основатель компании Hewlett Packard/

Бизнес – деятельность, следствием которой являются результативность и эффективность.

Результативность – достижение целей во внешней среде, получение рыночных, финансовых, социальных результатов. Выражается в выручке, доходах, удовлетворении потребностей, материальной выгоде и моральной пользе.

Эффективность – получение прибыли, рост капитала, прирост чистого денежного потока.

Результативность достигается во внешней среде в направлении факторов: потребитель – товар – рынок (ПТР), опираясь на возможности внутренней среды.

Возможности внутренней среды определяются тремя ключевыми факторами (ПРТ):

Процессы.

Ресурсы.

Эффективность достигается за счет рациональности деятельности во внутренней среде.

Чтобы принимать правильные решения и реализовывать их в правильных действиях, управлять деятельностью, оптимизируя результативность и эффективность, необходимы измерения и оценка возможностей. Параметром для таких измерений может служить потенциал бизнеса.

Потенциал бизнеса – оценка возможностей производить доход и прибыль, инструмент измерения и оценки результативности и эффективности деятельности.

Потенциал результативности = Количество продукции х Цена реализации

Потенциал эффективности = Потенциал результативности - Себестоимость

Коэффициент полезности деятельности = Потенциал фактический / Потенциал плановый

Деятельность состоит из трех основных этапов:

1. Постановка целей, разработка стратегии и тактики.

2. Оперативные решения и действия по реализации стратегии с помощью тактики.

3. Получение фактических результатов деятельности.

Следовательно, три измерения потенциала:

Стратегический потенциал – плановый результат реализации стратегии;

Оперативный, экономический потенциал – текущий, созданный потенциал для реализации стратегии;

Фактический потенциал – практически полученный результат от реализации стратегии, экономического потенциала.

Стратегический потенциал – какие возможности предполагаем создать и как их реализовать в долгосрочной перспективе. Оценка желаний во внешней среде. Служит основой для формирования экономического потенциала, то есть проектирования внутренней среды.

Экономический потенциал – какие возможности созданы на данный момент времени. Оценка возможностей внутренней среды для реализации стратегического потенциала. Служит основой получения практических результатов.

Фактический потенциал – что удалось достичь, реализуя экономический потенциал в стремлении к стратегическому. Оценка реализации целей во внешней среде (ПТР) и возможностей внутренней среды (ПРТ). Служит для корректировки стратегического потенциала, изменений в экономическом потенциале, для повышения результативности и эффективности.

Применение методологии потенциального подхода в управлении базируется на схематизации и формулизации деятельности.

Схема бизнеса через потенциальный подход представлена на рисунке:

Формулизация состоит в анализе, структурировании деятельности, установлении причинно – следственных связей, факторов, показателей, индикаторов, определяющих результат и эффект и представлении их в виде формул.

Причинно – следственные зависимости для формулизации бизнеса:

Причина – цели, следствие – стратегия.

Причина – стратегия, следствие – процессы, ресурсы, труд.

Причина – процессы, ресурсы, труд, следствие – результаты и эффективность.

Структура бизнеса, как деятельности:

Видение и цели.

Стратегия. Тактика.

Бизнес-процессы.

Ресурсы.

Объекты бизнеса (проекции):

Потребитель.

Процессы.

Ресурсы.

Результативность.

Эффективность.

Исходя из видения и целей, в направлениях объектов бизнеса, разработать стратегию и тактику действий.

Определить необходимые процессы и ресурсы.

Опираясь на предпринимательские способности, посредством труда осуществлять бизнес-процессы, соединяя ресурсы в продукцию.

Продавать продукцию, получать деньги (результат и эффект).

Инвестировать в развитие бизнеса.

Результативность и эффективность определяются качеством решений и действий. Качество решений выражается в созданных возможностях производить результат. Качество действий выражается в использовании возможностей (потенциала) – фактическом результате и эффекте.

Итак, формулизация бизнеса – это измеренное представление факторных зависимостей в достижении результативности и эффективности каждого объекта бизнеса, между объектами внешней среды, объектами внутренней среды и между средами. Что позволяет более четко и ясно понимать зависимости при принятии решений и осуществлении действий, а также для управления взаимодействием, устранения узких мест, достижения синергетического эффекта.

Практическая ценность использования метода оценки потенциала состоит в том, чтобы на основании измерения и оценки возможностей бизнеса и их использования осуществлять:

Измерение и оценку возможностей бизнеса по факторам результативности и эффективности и в целом.

Сравнение достижений с возможностями, а не только с прошлыми достижениями.

Оптимизацию плановой результативности и эффективности в направлениях проекций ПТР и ПРТ на основании факторов и показателей: от стратегического потенциала к экономическому потенциалу, от экономического потенциала к фактическому потенциалу.

Выявлять резервы фактической результативности и эффективности для совершенствования деятельности и ее оптимизации.

Расчеты потенциалов.

Все измерения производятся на основании информационной системы: финансовый, налоговый, управленческий учет.

Практический механизм расчета потенциала:

1. Сбор и обработка данных в необходимую информацию.

2. Формулы и алгоритмы расчетов показателей ПТР, ПРТ.

3. Анализ факторов на показатели, индикаторы, причины – следствия.

4. Расчет показателей и индикаторов.

5. Проектирование будущих изменений.

Измерение стратегического потенциала.

Стратегический потенциал рассчитывается из оценок перспектив (стратегия, бизнес-план проекта) в соответствии с видением внешней среды (спрос – предложение, рынок) и возможностей внутренней среды (ресурсы).

Количественный потенциал (ПРк) – измеряется и оценивается в зависимости от особенностей вида деятельности, географии и других особенностей, исходя из показателей ПТР, на основании маркетинговых исследований, возможных ресурсов и представляет собой стратегическую оценку количества продаж по периодам времени.

Пример. Сегмент рынка – 1000 потенциальных покупателей, с учетом оценок рынка и возможностей, устанавливается, что реален охват 10%, то есть 100 покупателей. Может быть увеличено на количество повторных покупок.

Стоимостной потенциал (ПРст) – измеряется также исходя из анализа показателей ПТР (бюджет потребителя, себестоимость товара, конкуренция) и представляет собой оценку количественного потенциала в средней цене (Ц) на период.

ПРст = ПРк х Ц

Потребитель готов заплатить – 1000 руб., себестоимость единицы продукции – 700 руб., конкурентная корректировка цены - 800 руб. от 1000 руб., в зависимости от доли рынка (позиций).

С учетом консервативного подхода берем цену 800 руб.

100 х 800 = 80000 руб. (80 т.руб.)

Потенциал эффективности – измеряется прибылью, то есть сопоставлением стоимостного потенциала и расчетной себестоимости по стратегии.

ПЭ = 80 – 70 = 10 т. Руб.

Рентабельность продаж = 10 / 80 = 12,5%

Измерение экономического потенциала.

Экономический потенциал - оценка настоящих, созданных возможностей по результативности и эффективности на определенную дату. Выражает продукционную мощность активов и нормативную эффективность на основании произведенных капитальных затрат и текущих издержек.

Экономический количественный потенциал (ПРкэк) – мощность по выпуску продукции. Измеряется производительностью сформированных внеоборотных активов, возможным привлечением оборотных активов за счет имеющихся пассивов, производительностью труда в услугах. Показатели мощности соизмеряются с оценками производительности процессов и труда.

Пример. ПРкЭк = 120 единиц.

Экономический стоимостной потенциал (ПРстэк) – измеряется в себестоимости экономического количественного потенциала и нормативной прибыли (доход по депозитам, прибыль на инвестиции, другие показатели).

Себестоимость рассчитывается из переменных (прямых) и постоянных (косвенных) затрат.

Возможны другие методы расчета, в том числе от вида деятельности.

Сс стэк = 400 перем + 200 пост = 600 х 1,15 (норма прибыли) = 690, берем 700 с учетом рынка и стратегии.

ПРстэк = 120 х 700 = 84 т. Руб.

ПЭ = 84 – 72 (120х600) = 12 т. Руб.

Рентабельность = 12 / 84 = 14,3%

Фактический потенциал.

Фактический потенциал (результаты) – измеряется в информационной системе (финансовый, управленческий учет).

ПРкф = 70ед ПРстф = 70х900(цена продаж) = 63 т.руб. ПЭф = 8,5 т. Руб. Рентабельность = 8,5 / 63 = 13,5%

Оценить комплексное использование потенциала предприятия можно посредством сравнения плановых и фактических результатов по коэффициентам полезности деятельности (КПД).

Роль КПД на стадиях бизнеса:

Реализация стратегического потенциала в экономическом потенциале.

Реализация стратегического потенциала в фактических результатах.

Использование экономического потенциала в фактических результатах.

Выявление отклонений, установление причин по факторам, показателям, индикаторам.

Оптимизация деятельности в направлении увеличения потенциала, его использования.

КПД результативности:

Доход экон / Доход страт

Доход факт / Доход страт

Доход факт / Доход экон

- (Доход факт / Доход экон) : (Доход факт / Доход страт)

Аналогично по количеству товара, производительности труда.

КПД по эффективности:

Прибыль экон (норма) / Прибыль страт

Прибыль факт / Прибыль страт

Прибыль факт / Прибыль экон

- (Прибыль факт / Прибыль экон) : (Прибыль факт / Прибыль страт)

Аналогично по денежному потоку

Расчет коэффициентов полезной деятельности.

Коэффициент полезности деятельности – измеряется сопоставлением фактических результатов (потенциала) со стратегическим и экономическим потенциалом.

КПД эк/стр:

КПДк = 120 / 100 = 1,2 КПДст = 84 / 80 = 1,05 КПДэ = 12 /10 = 1,2 КПДр = 14,3 / 12,5 = 1,14

Экономический потенциал создан выше стратегического. Обоснованность таких решений анализируется по факторам, показателям, индикаторам ПТР, ПРТ.

КПД ф/стр:

КПДк = 70 / 100 = 0,7 КПДст = 63 / 80 = 0,79 КПДэ = 8,5 /10 = 0,85 КПДр = 13,5 / 12,5 = 1,08

Фактические результаты ниже стратегического потенциала, кроме рентабельности. Анализируются факторы, показатели, индикаторы ПТР, ПРТ. Выявляются причины отклонений.

КПД ф/экон:

КПДк = 70 / 120 = 0,58 КПДст = 63 / 84 = 0,75 КПДэ = 8,5 / 12 = 0,71 КПДр = 13,5 / 14,3 = 0,94

Фактические результаты ниже экономического потенциала. Анализируются факторы, показатели, индикаторы ПТР, ПРТ. Выявляются причины отклонений.

По отклонениям выявляются причины успешного или неуспешного использования потенциала предприятия, осуществляется балансирование деятельности, с целью устранения узких мест, делаются корректировки целей, стратегии, тактики, осуществляется смена лидеров в случае их несостоятельности.

Оптимизация деятельности на основе. От целей к достижениям.

Первая функция применения потенциала бизнеса – оптимизировать результативность и эффективность на стадии планирования, то есть максимизация доходов и прибыли при определенных условиях внешней среды и возможностей в создании внутренней среды по этапам развития.

Чтобы управлять результативностью и эффективностью, нужно понимать зависимости между факторами внешней и внутренней среды, измерять и оценивать эти зависимости. При этом оценивать не только и не столько факт к факту (прошлое с прошлым), а с возможностями, то есть потенциалом деятельности. Это дает более объективную оценку и позволяет управлять будущим, которое уже наступило (П.Друкер).

Для управления деятельностью, нужно не только спроектировать систему измерения и оценки потенциалов, а также установить факторы, определяющие потенциал, затем факторы выразить в показателях, показатели оценить в цифровых значениях, то есть установить индикаторы.

Система показателей служит основой управления деятельностью (сверху – вниз), которая заключается в планировании, сборе и обработке информации, анализе, контроле, мотивации в организационной системе бизнеса. Организационная система предусматривает: инжиниринг бизнес-процессов, организационное структурирование, подбор и расстановку кадров, систему корпоративных стандартов, инфраструктуру, обеспечение ресурсами (систему ресурсов).

Назначение системы показателей в оптимизации деятельности:

Исходя из целей ПТР, определить стратегический потенциал (соединение желаний во внешней среде с оценкой возможностей по созданию внутренней среды). Оценить по факторам, показателям и индикаторам.

Руководствуясь стратегическим потенциалом сформировать внутренние возможности ПРТ – экономический потенциал. Оценить по факторам, показателям и индикаторам.

Используя экономический потенциал ПРТ в направлении максимизация доходов и минимизации затрат, получать фактические результаты. Оценивать по факторам, показателям и индикаторам.

Таким образом, мы оптимизируем деятельность на стадии планирования.

Оптимизация деятельности на основании измерения и оценки потенциала, состоит:

1. В структурировании деятельности – определении факторов результативности и эффективности в проекциях ПТР и ПРТ.

2. В установлении системы показателей - зависимостей в факторах и между факторами (как результат и эффект зависят от факторов):

По факторам П, Т, Р и их взаимодействию на результативность,

По факторам П, Р, Т и их взаимодействию на результативность и эффективность,

По взаимодействию факторов ПТР и ПРТ на результативность и эффективность.

3. В оценке показателей индикаторами (цифровые параметры зависимостей) по этапам:

Стратегический потенциал – параметры развития во внешней среде, с учетом возможностей внутренней среды,

Экономический потенциал – формирование необходимых и достаточных ресурсов (активов – пассивов) для реализации стратегии посредством тактики (организация и управление ресурсами, процессами, трудом),

Фактическое использование экономического потенциала путем соединения ресурсов трудом в процессах.

4. В сравнении и оценке фактических достижений со стратегическими устремлениями и экономическими возможностями – определение коэффициентов полезности деятельности. Анализ отклонений по причинам и следствиям, выявление резервов результативности и эффективности, определение корректировок деятельности.

5. Во внесении изменений в стратегию и тактику. Новая оптимизация на следующие периоды.

Структурирование деятельности осуществляется на основании стратегии и тактики. Подробнее смотри на www.vsoldatov.com, статьи «Инструменты результативности и эффективности бизнеса».

1 этап – стратегический потенциал. Проектирование результативности во внешней среде.

Оптимизация деятельности на стадии стратегического планирования осуществляется посредством разработки системы взаимосвязанных факторов, показателей и индикаторов (далее СФПИ), определяющих достижение стратегических целей с учетом оценки параметров внешней среды и возможностей по формированию внутренней среды (инвестиций).

Результативность во внешней среде определяется решениями и действиями:

v Установление потребности (запроса), выявление потребителей.

v Определение товара, удовлетворяющего потребность. Позиционирование товара.

v Определение рынка: спрос, емкость рынка, сегментирование, предложение товара на рынке, соотношение спроса и предложения, конкуренция, места и способы продажи товара, ценовые оценки.

v Макроэкономические факторы, влияющие на развитие бизнеса.

v Микроэкономические (отраслевые) факторы, влияющие на развитие бизнеса.

v Разработка стратегии достижения целей:

1 вариант – от возможного объема (стратегический потенциал) к оптимизации процессов – ресурсов – труда (экономический потенциал и фактическое его использование). Оптимизация затрат от заданного объема продаж.

2 вариант – от возможностей ПРТ (экономический потенциал) к максимизации объема продаж (стратегический потенциал). Максимизация продаж от имеющихся ресурсов.

v Активность на рынке: продвижение товара, продажи.

То есть результативность во внешней среде обеспечивается сочетанием и взаимодействием факторов по проекциям: потребитель – товар – рынок, с учетом ограничений.

Ограничения в бизнесе:

Спрос потребителей.

Конкуренция на рынке.

Ресурсы.

Капитал.

Государственное регулирование.

Внешняя макроэкономическая среда.

Ключевые факторы результативности во внешней среде:

Наличие потребителей (запрос на удовлетворение потребностей людей и организаций).

Спрос потребителей.

Товар, удовлетворяющий потребителей. Потребительская ценность товара.

Предложение товара на рынке.

Цена товара соответствующая запросу потребителя.

Размеры рынка: география, количество потенциальных клиентов, сегментирование и позиционирование на рынке, эластичность спроса в натуральных единицах.

Состояние рынка: подъем, спад, дефицит, переизбыток предложения, уровень конкуренции. Развитие спроса и рынка в перспективе.

Рыночные позиции и преимущества на рынке перед альтернативами и конкурентами.

Завоевание рынка. Продвижение товара.

Что нужно знать о внешней среде:

1. Что о потребителе: кто, что хочет, почему и за что платит, сколько потребителей, альтернативы в потребности и ее удовлетворении, где и как хочет получить товар, за какую цену.

2. Что о товаре: форма, содержание, свойства и характеристики, количество, качество, преимущества, альтернативы, жизненный цикл, себестоимость.

3. Что о рынке: место покупки товара, спрос – предложение, размеры и емкость рынка, рыночная цена товара, коммуникации с потребителем, конкуренция, преимущества на рынке.

Факторы ПТР на количество продаж:

Спрос – объем рынка по количеству и стоимости. Сегмент спроса.

Цена предлагаемого товара.

Предложение и продвижение товара на рынке.

Факторы ПТР на цену:

Соотношение спроса и предложения товара. Количество предлагаемого товара на рынке.

Предложение товара соответствующего запросу потребителя.

Позиции на рынке.

Преимущества на рынке в товаре, продвижении, перед конкурентами.

Макроэкономические факторы, влияющие на спрос, предложение, цены.

Микроэкономические факторы, влияющие на спрос, предложение, цены.

Торговые марки, бренд.

Себестоимость товара.

Ключевые показатели результативности и эффективности деятельности во внешней среде:

1. Количество продаж.

2. Средняя цена продаж.

3. Стоимость продаж – выручка.

4. Рентабельность продаж.

5. Позиции на рынке. Доля рынка, доля сегмента.

6. Конкурентные преимущества по товару, по рынку, по ресурсам, по производству, по сбыту.

7. Торговые марки, бренд.

8. Изменения в SWOT анализе по внешней среде.

9. Показатели жизненного цикла.

10. Стратегический потенциал.

Ключевые индикаторы:

Количество продаж.

Стоимость продаж – выручка.

Рентабельность продаж.

Доля рынка, доля сегмента.

Стратегический потенциал.

Напомним, что:

Показатель - количественная, качественная и обобщающие характеристики свойств объекта со стороны субъекта. Показатель выступает методологическим инструментом, обеспечивающим возможность проверки теоретических положений (плана) с помощью эмпирических данных (факта).

Индикатор - измерение зависимостей на результаты.

Поэтому не все показатели могут быть измерены в индикаторах.

Подробнее о содержании проекций, факторах, показателях и индикаторах по проекциям внешней среды смотри на www.vsoldatov.com, статьи «Оптимизация бизнеса на основании оценки потенциала и КПД», «Факторы и показатели оптимизации потенциала бизнеса».

Результативность и эффективность (рост стратегического потенциала) обеспечивается синтезом решений и действий, направленных на проекции внешней среды и оценивается ключевыми показателями и индикаторами внешней среды.

Синтез – взаимодействие между проекциями внешней среды и внутренней среды.

Разработка системы факторов, показателей и индикаторов стратегического потенциала имеет долгосрочную перспективу, впоследствии корректируется в зависимости от существенных, кардинальных изменений в структуре, содержании, масштабах, результатах бизнеса.

2 этап – экономический потенциал. Проектирование результативности и эффективности внутренней среды.

Результативность и эффективность бизнеса (экономический потенциал) обеспечивается во внутренней среде, руководствуясь целями и изменениями внешней среды.

Синтез внешней и внутренней среды:

Внутренняя среда должна быть ориентирована на внешнюю среду - исходить из нее.

Внутренняя среда должна изменяться в соответствии с изменениями внешней среды. Предвосхищать изменения.

Внутренняя среда должна создавать преимущества во внешней среде.

Экономический потенциал формируется из ресурсов в виде активов за счет пассивов, на основании стратегического потенциала, СФПИ.

Экономический потенциал – мощность активов по выпуску и продаже продукции требуемого качества в количественном и стоимостном измерениях.

Мощность активов должна соответствовать процессам и труду, в свою очередь процессы и труд не должны снижать производительность ресурсов, то есть необходимо сопряжение и синтез движущих сил.

Это достигается через:

1. Продуктивность и производительность труда: ресурсы в продукт, продукт в деньги (внутренний фактор переходящий во внешний фактор).

2. Возможности ресурсов: необходимое количество и качество ресурсов для определенного объема, производительность средств производства, уникальные конкурентные преимущества (внутренний фактор).

3. Процессы - инжиниринг.

4. Рациональность использования ресурсов - лидерство по уровню затрат (внутренний фактор).

При принятии решений по формированию экономического потенциала учитывается информация «сегодняшнего дня» и перспективы.

Успех во внутренней среде достигается правильным выбором стратегии и тактики (набор инструментов организации и управления), сочетанием и взаимодействием факторов в проекциях ПРТ.

Стратегия - что делаем.

Тактика – на основании чего делаем.

Процессы – как делаем.

Ресурсы – из чего и чем делаем.

Труд – как решаем, действуем, организуем и управляем синтезом ресурсов в процессах.

Взаимодействие внутренних факторов предопределяет успешность реализации целей во внешней среде. Процессы направляют труд, ресурсы обеспечивают результат, труд созидает результат и эффект, соединяя ресурсы в процессах.

Ключевые факторы результативности и эффективности деятельности во внутренней среде:

Мощность производства товаров.

Количество, качество, стоимость используемых ресурсов.

Стоимость ресурсов по видам и общая (себестоимость).

Конкурентные преимущества внутренней среды.

Комплексность, системность, взаимодействие процессов.

Соединение трудом ресурсов в бизнес-процессах.

Что нужно знать о внутренней среде:

1. Что знать о процессах: основные виды действий для результативности, технология, правила выполнения, потребность в ресурсах, параметры (производительность, себестоимость и другие), взаимодействие процессов, преимущества.

2. Что знать о ресурсах: необходимые и достаточные для процессов и труда (количество, качество), производительность, стоимость, источники получения и финансирования, контроль доступности, преимущества.

3. Что знать о труде: целенаправленность, кто, какие, когда, на основании чего, как принимает решения и выполняет действия, что обеспечивает правильность и качество решений, координация, согласованность и балансирование деятельности, параметры решений и действий, как обеспечивается реализация решений в результаты.

Факторы ПРТ на количество:

Нацеленность на ПТР.

Производительность процессов и ресурсов.

Затраты ресурсов.

Доступность ресурсов.

Количество и качество труда.

Себестоимость продукции.

Факторы ПРТ на цену:

Нацеленность на ПТР.

Производительность процессов и ресурсов. Количество продукции.

Взаимодействие факторов ПРТ.

Себестоимость продукции.

Ключевые показатели результативности и эффективности деятельности во внутренней среде:

1. Мощность производства по активам, процессам. Количество производимой продукции.

2. Качество продукции.

3. Себестоимость продукции.

4. Себестоимость единицы продукции.

5. Конкурентные преимущества по процессам, ресурсам, труду.

6. Уровень процессов к инновациям. Уровень ресурсов и труда.

7. Производительность труда.

8. Выручка.

9. Рентабельность.

10. Изменения в SWOT анализе по внутренней среде.

Ключевые индикаторы:

Производительность внеоборотных, производственных активов.

Производительность производственных процессов.

Продуктивность труда.

Производительность труда.

Эффективность труда.

Выручка.

Рентабельность.

Финансовые индикаторы.

Трудовые индикаторы.

Процессные индикаторы.

Экономический потенциал и КПД.

Сравнение динамики индикаторов по проекциям внутренней среды.

Синтез показателей во внутренней среде:

Полнота и рациональность процессов, инжиниринг процессов, применение передовых технологий.

Ресурсный подход. Управление ресурсами. Смотри статью «Модель управления ресурсами».

Труд – правильные решения и действия, направленные на достижения во внешней среде за счет производительности и качества соединения ресурсов в процессах.

Следовательно, оптимизация деятельности на стадии текущего планирования заключается в измерении экономического потенциала и оценке его по факторам, показателям, индикаторам формирования внутренней среды (ПРТ) с учетом возможных достижений во внешней среде (ПТР).

Подробнее о содержании проекций, факторах, показателях и индикаторах по проекциям внутренней среды смотри на www.vsoldatov.com, статьи «Оптимизация бизнеса на основании оценки потенциала и КПД», «Факторы и показатели оптимизации потенциала бизнеса».

Формирование экономического потенциала идет постоянно в оперативной деятельности, поэтому он измеряется на определенную дату, на период – как правило, год, с распределением по кварталам, месяцам.

Экономический потенциал сравнивается со стратегическим потенциалом для видения воплощения желаний во внешней среде, с возможностями внутренней среды.

3 этап – фактический потенциал. Реализация экономического потенциала в фактические результаты.

Оптимизация на стадии реализации экономического потенциала в фактические результаты осуществляется посредством воздействия труда на ресурсы в процессах путем производства и продажи продукции, с учетом расчета и оценки показателей и индикаторов на основании СФПИ, определяющих рациональное применение и использование экономического потенциала. Воздействия производятся на персонал с помощью управления в организационной системе в процессах маркетинга, разработки, производства, сбыта.

Реализация экономического потенциала непрерывный процесс, поэтому измеряется на определенную дату, за период: год, квартал, месяц.

Оптимизация деятельности – максимизация доходов и минимизация расходов во внешней и внутренней среде, воплощается на практике через измерение, оценку и сопоставление потенциалов в системе факторов, показателей, индикаторов, используемых на стадиях постановки задач, планирования и получения фактических результатов.

Оптимизация деятельности на основании потенциального подхода состоит в скоординированном, сбалансированном управлении организацией во внешней и внутренней среде: стратегический потенциал в экономический, экономический в максимально результативные и эффективные фактические достижения.

Взаимовлияние сред осуществляется следующим образом:

Видим и оцениваем перспективы деятельности во внешней среде (стратегический потенциал).

На основании стратегического потенциала формируем возможности внутренней среды (экономический потенциал).

Реализуем возможности внутренней среды во внешней среде (фактически реализованный потенциал).

Синтез факторов, показателей и индикаторов сред воплощается через измерение, оценку и сопоставление потенциалов деятельности:

Правильно оценить видение стратегического потенциала через факторы, показатели, индикаторы отдельных проекций ПТР в синтезе общих показателей внешней среды.

Правильно и рационально сформировать внутреннюю среду, экономический потенциал через факторы, показатели, индикаторы отдельных проекций ПРТ в синтезе общих показателей внутренней среды.

Правильно воздействуя трудом на факторы, показатели, индикаторы отдельных проекций ПРТ в направлении факторов ПТР, реализовать экономический потенциал в фактические достижения, ориентируясь на синтез общих показателей внешней и внутренней сред.

В зависимости от соотношений в показателях и индикаторах, совершенствовать деятельность, корректируя показатели и индикаторы потенциалов.

Показатели синтеза:

1. Динамика показателей, индикаторов внешней среды с динамикой показателей и индикаторов внутренней среды.

2. Изменения в SWOT анализе.

3. Конкурентные преимущества по ПТР, ПРТ.

4. Динамика потенциалов и КПД.

Индикаторы синтеза:

Выручка от продаж.

Продажи в количественном измерении.

Рентабельность деятельности.

Потенциалы деятельности и КПД.

Оптимизация на первом этапе производится сравнением экономического и стратегического потенциалов.

Значения ключевых показателей и индикаторов экономического потенциала на год в сравнении со стратегическими ориентирами:

Ключевые показатели	Экономические значения на год
	Мощность производства
Выручка, руб.
Средняя цена продукции, руб.
Прибыль, руб.
Рентабельность, %
	80 – (80 * 0,15) = 68
Доля рынка, %

Суть оптимизации:

Оценив возможности по созданию мощностей по производству продукции в 8 единиц на планируемый год, исходя из имеющихся возможностей, и руководствуясь стремлением получить рентабельность в 15%, получаем, что себестоимость продукции должна составлять не более 68 руб. Исходя из чего, планируем деятельность на текущий год. Кроме этого следует инвестировать в развитие мощности до стратегического уровня, если конъюнктура рынка оценивается к росту и направить усилия на завоевание доли рынка до 2 %.

Оптимизация реализуется в организации и управлении деятельностью.

Совершенствование деятельности на основе сравнения фактического потенциала с стратегическим и экономическим потенциалами

Выявление и использование резервов для увеличения результативности и эффективности.

Вторая функция применения потенциала бизнеса – измерять фактическую результативность и эффективность с плановыми показателями (КПД), на основании отклонений устанавливать их причины, выявлять резервы. Корректировать решения и действия по факторам увеличения результативности и эффективности, оптимизируя дальнейшую деятельность.

Получая в ходе деятельности фактические результаты (фактический потенциал) и сравнивая их с плановыми результатами: стратегическим и экономическим потенциалами, мы будем получать положительные и отрицательные отклонения, то есть КПД. Выявляя по показателям и индикаторам причины отклонений, на основании системы показателей потенциала, устанавливаем узкие места, проблемы в деятельности, резервы увеличения результативности и эффективности. Резервы выражаем в показателях, измеряем индикаторами прироста. Определяем под них изменения в решениях и действиях по стратегическому и экономическому потенциалам, формализуем изменения в документах. Совершенствуя, таким образом деятельность, мы оптимизируем ее методом снизу – вверх, то есть от внутренней среды, от индикаторов к показателям и факторам.

Технология выявления резервов результативности и эффективности:

1. Определить КПД, сравнением потенциалов, индикаторов и показателей за этап реализации стратегии.

2. Выявить положительные и отрицательные отклонения по показателям, индикаторам в проекциях ПТР, ПРТ и между ними.

3. Установить факторы (причины), обусловившие отклонения.

4. Провести факторный анализ информации, выявить резервы повышения значений показателей и индикаторов.

5. Разработать мероприятия по устранению слабых сторон, развитию сильных сторон для оптимизации показателей. Обеспечить сопряжение мероприятий по критериям максимизации доходов и оптимизации затрат.

6. Измерить и оценить показатели и индикаторы изменений.

7. Формализовать изменения в стратегии и (или) текущей деятельности. Уточнить стратегический и экономический потенциал на будущий период.

Анализ КПД и разработка изменений, как правило, производятся по результатам работы за год или квартал.

Конкретный набор применяемых показателей и индикаторов зависит от специфики конкретного бизнеса и деятельности.

Способы работы с показателями:

Анализ показателей.

Динамика показателей.

Сравнимость показателей. Использование признанных алгоритмов.

Отклонение с причинами.

Сравнение с планом, фактом, нормативами, рынком.

Совершенствование и изменяемость в зависимости от стратегии, тактики.

Уровни разработки и применения показателей (принцип матрешки):

Холдинг.

Компания.

Подразделение.

Сотрудник.

Пример анализа. В примере используются данные по расчету потенциалов.

Фактические значения ключевых показателей и индикаторов бизнеса за год в сравнении со стратегическими ориентирами:

Ключевые показатели	Фактические значения за год	Стратегические значения на год
Количество реализованной продукции, ед-ц
Выручка, руб.
Средняя цена продукции, руб.
Прибыль, руб.
Рентабельность, %
Доля рынка, %
Конкурентные преимущества и другие показатели не берем для упрощения анализа

Из сравнения показателей делаем выводы о том, что стратегические ориентиры не достигнуты. Анализ показывает, что самое существенные отклонения допущены по выручке, количеству продукции и прибыли. Это могло быть связано, как с переоценкой стратегических перспектив, так и с недостаточными усилиями во внешней среде. Для совершенствования деятельности:

1. Необходимо проверить и уточнить стратегические оценки на будущие периоды.

2. Проанализировать причины отклонений по отношению к факторам внешней среды, как суммирующим, так и по отдельным проекциям.

3. Определить необходимые мероприятия, с учетом взаимодействия с внутренней средой. Упор на количество и цену продукции.

4. Оценить мероприятия в росте показателей.

5. Включить в планы на будущие периоды.

Фактические значения ключевых показателей и индикаторов бизнеса за год в сравнении с экономическим потенциалом:

Ключевые показатели	Фактические значения за год	Экономический потенциал, значения на год
Количество реализованной продукции, ед-ц
Выручка, руб.
Средняя цена продукции, руб.
Себестоимость продукции, руб.
Рентабельность, %
Доля рынка, %
Конкурентные преимущества и другие показатели не берем для упрощения анализа

Из сравнения показателей делаем выводы о том, что экономические ориентиры также не реализованы. Анализ показывает, что возможности внутренней среды использовались лучше, чем во внешней среде, мощности были использованы на 90%, а выручка только на 80%, себестоимость продукции выполнена на 120%, а по прибыли на 50%. Для совершенствования деятельности необходимо:

1. Проанализировать причины отклонений по отношению к факторам внутренней среды, как суммирующим, так и по отдельным проекциям (смотри вышеизложенный материал).

2. Определить необходимые мероприятия, с учетом взаимодействия с внешней средой. Упор на количество и себестоимость продукции.

3. Оценить мероприятия в росте показателей.

4. Включить в планы на будущие периоды.

Совершенствование деятельности должно быть направлено на увеличение потенциалов и повышение результативности и эффективности фактически имеющихся возможностей.

Сложность и трудоемкость применения расчетов потенциалов и показателей кажущаяся, так как система расчетов, фактически инвестиционный, разовый процесс, требующий впоследствии только модернизации в соответствии с существенными изменениями в деятельности. Расчеты осуществляются на основании информации финансового и управленческого учета и не требуют серьезных затрат на внедрение отдельных информационных систем.

Главный смысл, как писал П. Друкер – не наличие показателей, количество показателей, то есть данных, а выбор правильных индикаторов, мастерство, искусство анализа и синтеза данных в информацию, необходимую и полезную (релевантную) для решений и действий. Недостаточно иметь индикаторную панель, нужно правильно и умело применять ее для результативности и эффективности!

1 Теоретико-методические основы изучения прибыли и рентабельности предприятия... 5

1.1 Сравнение отечественных и зарубежных теорий, описывающих источники прибыли и рентабельность предприятия... 5

1.2 Методика анализа прибыли и рентабельности предприятия... 14

2 Анализ и оценка источников формирования прибыли и путей повышения рентабельности ОАО «Выселковское» ... 20

2.1 Организационно-экономическая характеристика предприятия... 20

2.2 Анализ и оценка основных финансово-экономических показателей деятельности предприятия... 22

2.3 Анализ и оценка формирования прибыли и основных факторов, влияющих на нее... 25

2.4 Анализ и оценка рентабельности предприятия... 28

3 Пути максимизации прибыли и повышения показателя рентабельности ОАО «Выселковское» ... 31

3.1 Основные направления диверсификации источников прибыли и роста рентабельности ОАО «Выселковское» ... 31

3.2 Мероприятия, направленные на увеличение прибыли и повышение рентабельности ОАО «Выселковское» ... 33

Заключение... 38

Список использованных источников... 40

Приложение А Бухгалтерский баланс на 31 декабря 2017 года предприятия ОАО «Выселковское» ... 43

Приложение Б Отчет о прибылях и убытках за 2017 год предприятия ОАО «Выселковское» ... 45

Приложение В Устав ОАО «Выселковское» ... 47

Введение

Актуальность темы исследования обусловливает мировой опыт, который доказывает, что целью любого предприятия является извлечение прибыли и ее увеличение. Для стабильного развития производства необходимо, чтобы все доходы не только покрывали все расходы, но и образовывали прибыль.

В настоящее время от эффективности работы предприятий зависит стабильность экономики в целом, на уровне страны и даже мира.

Для реализации предприятием своих целей, необходимо анализировать все факторы, которые влияют на нее. Данными факторами могут быть отрасль деятельности, спрос на продукцию, наличие конкуренции; на уровне предприятия это могут быть объемы производства, затраты на изготовление продукции, коммерческие и управленческие расходы, уровень оснащенности оборудование, производительность труда и так далее.

Предприятиям в современных условиях необходимо учитывать как внутренние факторы, влияющие на величину прибыли и уровень рентабельности, так и внешние, чтобы достигать свою цель – максимизацию прибыли при минимизации издержек.

Целью исследования является анализ источников образования прибыли и путей повышения рентабельности.

Задачами данной работы являются:

Исследовать эволюцию взглядов на теории прибыли.

Сравнить подходы к трактовке прибыли у российских и зарубежных авторов.

Провести сравнительный анализ в методике расчета рентабельности.

Проанализировать финансово-экономическое состояние предприятия ОАО "Выселковское".

Проанализировать источники образования прибыли на предприятии ОАО "Выселковское".

Проанализировать рентабельность ОАО "Выселковское" и пути ее увеличения.

Выявить необходимые меры для улучшения финансового результата ОАО "Выселковское".

Объект исследования: деятельность ОАО "Выселковское".

Предмет исследования: источники образования прибыли и пути повышения рентабельности.

Информационная база исследования включает труды ведущих отечественных и зарубежных авторов, посвященные теме исследования, статьи, опубликованные в периодических изданиях, Устав и отчетность предприятия, а также Интернет-ресурсы.

Методической базой исследования является совокупность общих и специально-научных методов познания. Основу исследования составляют: библиографический анализ литературы, синтез, дедукция, индукция, конкретизация, классификация, диалектический, абстрактно-логический, аналитический, системный, структурный, функциональный, сравнительный, комплексно-факторный, статистический, ретроспективный методы.

Структура работы состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и приложений.

1 Теоретико-методические основы изучения прибыли и рентабельности предприятия

1.1 Сравнительный обзор отечественных и зарубежных теорий, описывающих источники прибыли и рентабельность предприятия

Понятие прибыль прошло длительный исторический путь и дошло до наших дней в следующей трактовке: разница между расходами и доходами предприятия, которая является финансовым результатом его деятельности. Различные общественно-исторические условия развития стран послужили созданию различных теорий, понятий, трактовок прибыли. В зарубежной экономической литературе рассматриваются несколько теорий прибыли:

теория классиков политической экономии (А. Смит, Д. Рикардо);

теория производительности капитала (Сэй, Дж. Б. Кларк);

теория «воздержания» (Н. У. Сениор, Дж. Милль);

марксистская теория прибыли;

теория прибыли как результат осуществления новаторских идей на предприятии (Й. А. Шумпетер) и др.

Представители классической политической экономии определяют прибыль, как часть неоплаченного труда рабочего. Адам Смит (1723-1790) считает, что из стоимости продукта вычитается часть, которая выплачивается рабочим за их труд в виде заработной платы, а остальное присваивается капиталистом. Давид Рикардо (1772-1823) был последователем Смита и также считал прибыль избытком стоимости над заработной платой. И он был уверен, что эти два понятия имеют обратную зависимость, то есть когда увеличивается прибыль, заработная плата сокращается, и наоборот. В это время еще не было категории «прибавочная стоимость», но данные авторы были довольно близки к ней. Таком образом, можно сказать, что представители классической политической экономии видели источник прибыли в уменьшении доли заработной платы в стоимости продукции.

Другой взгляд на формирование прибыли имели представители теории производительности капитала Жан-Батист Сей (1767-1832) и Джон Бейтс Кларк (1847-1038). Так, согласно теории Ж. Б. Сея о трех факторах производства, стоимость складывается из стоимости созданной трудом рабочего – заработной платы, созданной капиталом – прибыли и созданной природой – ренты . Так же Сей разделил прибыль на предпринимательский доход и процент. Под предпринимательским доходом он понимает вознаграждение за талант предпринимателя, за его грамотное ведение деятельности и управления, а под процентом доход на капитал. У Кларка аналогичное мнение по поводу прибыли, он рассматривает ее как трудовой доход предпринимателя. Таким образом, данные ученые видят источники прибыли в работе управляющего и в эффективности вложенного капитала.

Немного иной подход к определению прибыли у представителей теории «воздержания»: процент на капитал в трактовке Н. У. Сениора (1790-1864) и Дж. С. Милля (1806-1873) – вознаграждение за воздержание предпринимателя от расходования собственного капитала на текущее потребление – и предпринимательский доход, принимающий форму платы за управление предприятием и несение определенного делового риска .

Рассмотрим марксистскую теорию прибавочной стоимости. Карл Маркс (1818-1883) в «Капитале» (1867) показал, что основу прибыли составляет прибавочная стоимость, которую капиталист присваивает в форме результата «работы» его капитала . Прибавочная стоимость в его трактовке – это часть неоплаченного труда рабочего, которая присваивается капиталистом. По мнения Маркса, рабочая сила, как и любой другой товар имеет стоимость и потребительную стоимость, где первая определяется средствами, необходимыми для жизни работника и его семьи, а вторая стоимостью, создаваемой рабочей силой, которая является больше, чем стоит на самом деле. Таким образом прибыль создается рабочими, которые получают меньше, чем производят, и является разницей между реальной стоимостью труда и оплаченной ее частью – в этом и состоит прибавочная стоимость.

Следующая трактовка формирования прибыли заметно отличается от других. Й. А. Шумпетер (1883-1950) в 1912 г. в своей знаменитой книге впервые разработал теорию прибыли как результата осуществления нововведений. Он считал, что при постоянном желании приумножить свою прибыль предприниматели реализуют различные новаторства, ускоряющие, например, процесс производства. При этом данная деятельность является двигателем экономического и технологического прогресса, что положительно сказывается на развитии всей экономике.

Далее рассмотрим, какие трактовки прибыли дают отечественные ученые и в чем они видят источники ее формирования. Профессор, доктор экономических наук Валигурский Дмитрий Иванович определяет прибыль как вознаграждение за использование специфического фактора производства – предпринимательства . Можно заметить, что данная трактовка несколько схожа с теорией теории производительности капитала Жана-Батиста Сея и Джона Бейтса Кларка, так как они тоже определяют ее, как заработную плату за труд предпринимателя. С точки зрения современной экономики, прибыль является разностью между выручкой предприятия и полными издержками, то есть для извлечения положительного финансового результата необходимо, чтобы доходы были больше чем расходы от основной или прочей деятельности организации. Основным источником формирования дохода, по мнению профессора, является реализация продукции предприятия, а также другие поступления, например, сдача имущества в аренду, начисление дивидендов, продажа оборудования и прочее.

Косолапова М. В. и Свободин В. А. определяют прибыль как основную форму чистого дохода, источник расширенного воспроизводства . То есть данные авторы исходят из подхода к пониманию прибыли, который заключается в определении ее целью деятельности предприятия. Если финансовый результат будет положительный – прибыль, то у организации будут средства для продолжения и расширения воспроизводства, а если отрицательный, то нет смысла в функционировании предприятия, так как не за что будет осуществлять непосредственную деятельность. Таким образом, можно сделать вывод, что данный подход связан с трактовкой прибыли, как основной цели предприятия, которая нацелена на максимизацию данного показателя. Источниками прибыли Косолапова и Свободин считают основную и внереализационную деятельности предприятия.

Тютюкина Е. Б. дает следующее определение прибыли – это излишек стоимости над издержками, который характеризует чистый эффект деятельности организации за конкретный период . Она может формироваться за счет текущей, инвестиционной и финансовой деятельности организации. Данная трактовка близка к теории классической школы экономии, так как авторы определяют ее как положительный экономический эффект сверх затрат на производство и оплату труда.

Прибыль – это часть чистого дохода, который непосредственно получают субъекты хозяйствования после реализации продукции – так трактует данный показатель Г. В. Савицкая . Она видит сущность прибыли в ее способности быть доходом организации, то есть оплатой предпринимательской деятельности. Источниками ее формирования являются, по мнению Савицкой, реализация продукции (услуг), а также от других видов деятельности (сдача в аренду основных фондов, коммерческая деятельность на финансовых и валютных биржах и т.д.). Михаил Исаакович Кутер считает, что прибыль – основной источник удовлетворения интересов государства и владельцев экономических субъектов .

Чтобы подвести выводы и провести сравнительный анализ подходов зарубежных и российских современных ученых в трактовке прибыли, составим сравнительную таблицу, где приведены авторы теорий прибыли, определения данного понятия, а также указаны источники формирования прибыли с точки зрения приведенных авторов.

Таблица 1 – Сравнение определений прибыли российских и зарубежных авторов и источников ее формирования (составлена автором)

	Определение прибыли	Источники прибыли
Теория классиков политической экономии (А. Смит, Д. Рикардо)	Прибыль как часть неоплаченного труда	Уменьшение доли заработной платы в стоимости продукции
Теория производительности капитала (Жан-Батист Сей, Дж. Б. Кларк)	Прибыль – предпринимательский доход и процент.	Работа управляющего и эффективность вложенного капитала
Теория «воздержания» (Н. У. Сениор, Дж. Милль)	Вознаграждение за воздержание предпринимателя от расходования собственного капитала на текущее потребление	Основная деятельность предприятия от реализации продукции
Марксистская теория прибыли (К. Маркс)	Прибавочная стоимость, которую капиталист присваивает в форме результата «работы» его капитала	Разница между реальной стоимостью труда и оплаченной ее частью
Теория прибыли как результат осуществления нововведений (Й. А. Шумпетер)	Результат осуществления нововведений	Реализация различных новаторств, ускоряющих процесс производства
Д. В. Валигурский	Вознаграждение за использование специфического фактора производства - предпринимательства	Реализация продукции предприятия, а также поступления от других видов деятельности
М. В. Косолапова и В. А. Свободин	Основная форма чистого дохода, источник расширенного воспроизводства	Основная и внереализационная деятельность предприятия

Таким образом, можно сделать вывод, что подходы к определению прибыли различны. Разные экономические школы дают свое определение данного показателя, но можно выявить общее: прибыль является результирующим показателем деятельности организации. Трактовка российских и зарубежных авторов во многом схожа, можно увидеть общее между классической теорией и определением Тютюкиной Е. Б., а также теорией Жана-Батиста Сея, Джона Бейтса Кларка и В. Г. Валигурского. Эту схожесть можно объяснить тем, что современные российские ученые опираются на известные экономические теории.

Каждое предприятие ставит перед собой цель – максимизация прибыли при наименьших затратах, и для реализации этой цели необходимо определить насколько эффективна деятельность предприятия. Это позволит сделать такой показатель как рентабельность организации. Данное понятие произошло от немецкого слова «rentabel», что переводится как «оправдывающее расходы, целесообразное с хозяйственной точки зрения». Это означает, что средства, полученные от своей реализационной деятельности, возмещают себестоимость продукции и обеспечивают сверх того получение дохода.

Показатели рентабельности характеризуют эффективность деятельности и использования ресурсов организации и позволяют соизмерять величину прибыли с масштабом производства, а также с общей суммой затраченных и используемых ресурсов . Другими словами, чтобы понять, насколько эффективно работает организация, а также определять причины отрицательного финансового результата и выявлять резервы повышения прибыли используется такой показатель, как рентабельность.

В таблице 2 отражены краткие характеристики понятия рентабельности с точки зрения различных авторов.

	Определение
И. Я. Лукасевич	«показатели рентабельности являются комплексными и дают общую оценку эффективности ее деятельности, а также принятых менеджментом решений»
Е. С. Стоянова
А. Д. Шеремет	«характеристика рентабельности можно рассчитать в виде условных показателей экономических результатов, которые получены за отчетный период предприятием»
Г. В. Савицкая	«рентабельность является относительным показателем, который определяет доходность бизнеса»
Е. С. Стоянова	«показатель экономической эффективности производства в организациях, который комплексно отражает использование материальных, трудовых и денежных ресурсов»

Рентабельность – один из основных стоимостных качественных показателей эффективности деятельности предприятия, характеризующий уровень отдачи затрат и степень использования средств в процессе производства и продажи продукции (работ, услуг) .

Рентабельность деятельности предприятия определяется, как отношение чистой прибыли к выручке или к затратам компании, то есть формула показателя выглядит так:

Рентабельность основной деятельности = Прибыль / Затраты (2)

Показатель рентабельности может рассчитываться и другими способами в зависимости от целей исследования также делением чистой прибыли на интересуемый объект анализа, например, рентабельность активов, основных производственных фондов, капитала, продаж и так далее.

В данном направлении анализа финансового состояния организации не наблюдается существенных различий в российских и зарубежных подходах. В российской литературе выделяют больше показателей, чем в зарубежной. Общими показателями рентабельности для российской и зарубежной практики являются:

рентабельность продаж – отношение прибыли к выручке;

рентабельность активов – отношение прибыли к средней величине активов;

рентабельность собственного капитала – отношение прибыли к средней величине собственного капитала;

рентабельность инвестиций (чистых активов) – отношение прибыли к сумме собственного капитала и долгосрочных обязательств.

В качестве показателя прибыли в российской практике могут выступать прибыль от продаж и чистая прибыль, в зарубежной практике – чистая прибыль, прибыль до уплаты процентов и налогов (EBIT).

В российской учебной литературе также встречаются следующие показатели рентабельности:

рентабельность затрат – отношение прибыли от продаж или чистой прибыли к себестоимости;

рентабельность внеоборотных активов – отношение чистой прибыли к средней величине внеоборотных активов;

рентабельность основных средств – отношение чистой прибыли к средней величине основных средств;

рентабельность оборотных активов – отношение чистой прибыли к средней величине оборотных активов;

рентабельность заемного капитала – отношение чистой прибыли к средней величине заемного капитала.

Таким образом, мы можем сделать вывод, что показатели рентабельности в современных условиях не отличаются в различных странах и составляют единую систему показателей эффективности деятельности предприятия. И это разумно с той точки зрения, что на сегодняшний день зарубежные компании тесно взаимодействуют между собой, и чтобы оценить финансовую эффективность, нужно иметь одинаковое представление о сущности показателей.

1. 2 Методика анализа и оценки прибыли и рентабельности предприятия

Мы уже выяснили, что прибыль и рентабельность являются основными показателями эффективности работы предприятия, и необходимо знать, как правильно их рассчитывать, а также грамотно анализировать, чтобы получить достоверную информацию об успешности производства.

Прибыль в бухгалтерском учете является разницей между выручкой (доходами) и затратами (расходами) предприятия. Также необходимо учитывать, что при неэффективной деятельности организации, когда расходы превышают доходы, финансовым результатом будет являться убыток.

Прибыль – это обобщающий показатель, наличие которого свидетельствует об эффективности производства, о благополучном финансовом состоянии .

Важно заметить, что прибыль бывает разных видов и существует множество классификаций, по которым она подразделяется. Во-первых, в зависимости от вида хозяйственной деятельности она делится на прибыль от основной, инвестиционной и финансовой деятельности. Во-вторых, по составу включаемых элементов выделяют валовую прибыль, прибыль от реализации, прибыль до налогообложения и чистую прибыль.

Валовая прибыль рассчитывается как разность между выручкой и производственными затратами на реализацию продукции. Прибыль от продаж – это валовая прибыль за вычетом коммерческих и управленческих расходов. Прибыль до налогообложения включает в себя общий финансовый результат – прибыль от продаж и от прочих видов деятельности. Чистая прибыль рассчитывается как прибыль до налогообложения за вычетом уплаченной суммы процентов, налогов и прочих обязательных отчислений.

В-третьих, по характеру налогообложения – налогооблагаемая и не облагаемая налогом прибыль в соответствии с налоговым законодательством.

В-четвертых, по характеру использования чистая прибыль подразделяется на капитализированную (нераспределенную) и потребляемую.

Капитализированная прибыль – это часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов предприятия. А потребляемая – это часть чистой прибыли, которая используется для выплаты дивидендов. То есть, можно сказать, что чистая прибыль состоит из двух частей: капитализируемой и потребляемой.

Чистая прибыль – часть бухгалтерской прибыли, остающаяся в распоряжении организации после начисления текущего налога на прибыль, а также с учетом отложенных налоговых активов и отложенных налоговых обязательств .

Для того, чтобы увидеть насколько эффективна прибыль и какие факторы влияют на ее рост или снижение, необходимо проанализировать данный показатель. Величина прибыли от реализации продукции зависит от четырех факторов: объема продукции (О), структуры продукции (СП), ее себестоимости (С) и уровня среднереализационных цен (Ц) . Величина объема и доли рентабельной продукции во всей совокупности могут оказывать как положительное (при увеличении) влияние, так и отрицательное (при снижении), так же и цена. Себестоимость же при ее уменьшении дает увеличение прибыли и наоборот.

Анализ влияния данных факторов на величину прибыли может изучаться при помощи данных формул.

Общее изменение величины прибыли в отчетном периоде по сравнению с базисным (ΔП):

ΔП = ∑(Ц1 – C1)О1 - ∑(Ц0 – C0)О0 , (3)

где Ц0, Ц1 – цена реализации конкретного вида продукции в базисном и отчетном периодах соответственно;

C0 , C1 – себестоимость конкретного вида продукции в базисном и отчетном периодах соответственно;

О0 , О1 – объем реализации конкретного вида продукции в базисном и отчетном периодах соответственно;

Изменение прибыли за счет изменения цен (ΔПц):

ΔПц = ∑Ц1 × О1 - ∑Ц0 × О1 , (4)

Изменение прибыли за счет изменения себестоимости (ΔПс):

ΔПс = ∑С1 × О1 - ∑С0 × О1 , (5)

Изменение прибыли за счет изменения объема реализации (ΔПо):

ΔПо = (∑О1Ц0: ∑ О0Ц0 – 1) ∑(Ц0 – С0)О0 , (6)

Изменение прибыли за счет изменения структуры реализованной продукции (ΔПсп):

ΔПсп = ΔПо, сп - ΔПо, (7)

где ΔПо, сп – изменение прибыли за счет изменения структуры реализованной продукции и объема реализации;

ΔПо, сп = ∑(Ц0 – C0)О1 - ∑(Ц0 – C0)О0 , (8)

Рентабельность основной деятельности предприятия определяется, как отношение чистой прибыли к выручке (рентабельность продаж) или к затратам компании на производство и реализацию продукции, то есть формула показателя выглядит так:

Род = ПВ, (9)

Род = ПЗ, (10)

где Род – рентабельность основной деятельности предприятия;

П – прибыль;

В – выручка;

З – затраты.

Таким образом, данный показатель дает сведения о том, сколько прибыли приходится на реализованную продукцию и услуги в отчетном периоде или сколько чистой прибыли получает предприятие с каждого рубля, затраченного на производство.

Показатели рентабельности более полно, чем прибыль, характеризуют итоговые результаты хозяйствования, так как их величина соотношение эффекта с вложенным капиталом или потребленными ресурсами .

Мы рассмотрели только формулу рентабельности основной реализационной деятельности предприятия, но существуют и другие виды рентабельности:

Рентабельность собственного капитала (СК):

Рск = ПСК, (11)

где П – прибыль предприятия;

Рентабельность активов (А):

РА = ПА, (12)

Рентабельность основных средств (ОС):

РОС = ПОС, (13)

Рентабельность заемного капитала (ЗК):

РЗК = ПЗК (14)

Можно использовать и другие формулы рентабельности, подставив интересующий фактор в знаменатель формулы. Важно отметить, что для увеличения рентабельности необходимо увеличение прибыли и уменьшение показателей знаменателя.

Для того, чтобы проанализировать эффективность деятельности предприятия и исследовать, какие факторы влияют на уровень рентабельности положительно, а какие отрицательно, будем использовать метод цепных подстановок. Этот способ позволяет определить влияние каждого фактора на изменение результативного показателя путем последовательной замены базисных величин факторов в объеме результативного показателя на фактические в отчетном году . Данный метод имеет общий вид:

ΔУ = ΔУа + ΔУв, (15)

где ΔУ – это изменение результирующего показателя,

ΔУа – это изменение результирующего показателя за счет фактора «а»,

ΔУв – это изменение результирующего показателя за счет фактора «в».

Также будем сравнивать темпы роста и прироста прибыли и рентабельности:

Трп = П1: П0 × 100%, (16)

где П1 и П0 – это прибыль в отчетном и базисном периоде соответственно.

Тпрп = Трп – 100% (17)

Трр = Р1: Р0 × 100% , (18)

где Р1 и Р0 – это рентабельность в отчетном и базисном периоде соответственно.

Тпрр = Трр – 100% . (19)

Таким образом, мы определили методику анализа и оценки прибыли и рентабельности предприятия, выделили основные формулы и виды показателей, а также несколько методов, характеризующих динамику их изменения.

2 Анализ и оценка источников формирования прибыли и путей повышения рентабельности ОАО «Выселковское»

2.1 Организационно-экономическая характеристика предприятия

Открытое акционерное общество (ОАО) «Выселковское» существует с 14 ноября 2006 года. Юридическое лицо было создано путем реорганизации в форме преобразования. Предприятие находится на территории Краснодарского края по адресу станица Выселки, улица Ткаченко, 49, Б. Основным видом деятельности ОАО «Выселковское» является торговля продовольственными и непродовольственными товарами. Также она имеет дополнительный вид деятельности – аренда и управление собственным или арендованным нежилым недвижимым имуществом.

Учредителем и единственным акционером общества является администрация муниципального образования Выселковский район в лице отдела по управлению муниципальным имуществом и земельным вопросам администрации муниципального образования Выселковский район, руководит предприятием директор Носуля Владимир Александрович .

Целями деятельности ОАО «Выселковское» являются извлечение прибыли и расширение рынка товаров и услуг. Для достижения данных целей предприятие вправе осуществлять любые виды деятельности, не запрещенные законодательством Российской Федерации, в том числе:

сдача в наем собственного недвижимого имущества;

аренда торгового оборудования;

предоставление прочих персональных услуг;

другие виды деятельности, не запрещенные законом.

Предприятие осуществляет свою деятельность в области предоставления в аренду собственного недвижимого имущества, торгового оборудования и прочих услуг.

Открытое акционерное общество "Выселковское" является универсальным торговым комплексом, в котором осуществляется торговля как промышленной группой товаров, так и продовольственной и непродовольственной группой товаров, а также овощами и фруктами.

Одной из главных задач в своей деятельности на текущий момент Общество видит в сохранении рабочих (торговых) мест, занятых предпринимателями и устойчивости имеющегося финансового положения.

Уставный капитал общества составляет 8846113 (восемь миллионов восемьсот сорок шесть тысяч сто тринадцать) рублей. Он составляется из номинальной стоимости акций общества, приобретенных акционерами, в том числе из 8846113 (восемь миллионов восемьсот сорок шесть тысяч сто тринадцать) штук обыкновенных именных акций номинальной стоимостью 1(один) рубль каждая.

Органами управления общества являются:

акционер (общее собрание акционеров);

совет директоров (наблюдательный совет) общества;

единоличный исполнительный орган (директор);

в случае назначения ликвидационной комиссии к ней переходят все функции по управлению делами общества.

Органом контроля за финансово-хозяйственной деятельностью общества является ревизор. Директор и ревизор назначается акционером общества.

Имущество общества образуется за счет:

имущества, внесенного в уставной капитал общества;

доходов от реализации продукции, а также от осуществления обществом других видов деятельности;

доходов от ценных бумаг;

иных не запрещенных законодательством РФ источников.

В обществе создается резервный фонд в размере 5 процентов уставного капитала общества.

Таким образом, мы охарактеризовали предприятие, определили его цели и пути их достижения. ОАО «Выселковское» занимается как основным видом деятельности – торговля как промышленной группой товаров, так и продовольственной и непродовольственной группой товаров, так и дополнительным – сдача недвижимого имущества в аренду. Данное предприятие, как и любое другое нацелено на извлечение и максимизацию прибыли.

2.2 Анализ и оценка основных финансово-экономических показателей деятельности предприятия

Для того, чтобы оценить насколько эффективно работает предприятие, необходимо проанализировать ряд показателей, характеризующих его деятельность. После изучения результатов определенных расчетов будет видно, успешно предприятие или нет.

Основными финансово-экономическими показателями деятельности предприятия являются ликвидность, прибыльность, оборачиваемость, рентабельность, устойчивость и другие. Рассмотрим основные из них и проанализируем финансовое состояние ОАО «Выселковское».

Ликвидность заключается в оценке возможности предприятия отвечать имеющимися средствами по краткосрочным обязательствам:

Текущая ликвидность = Текущие активы / Текущие обязательства (20)

Оборачиваемость показывает сколько раз за текущий период предприятие использовало какой-либо показатель, например, активы, запасы, капитал и т.д. рассчитывается как отношение выручки к интересующему показателю.

Финансовая устойчивость характеризуется отношением собственного капитала и долгосрочных обязательств к валюте баланса. Методика расчета рентабельности предприятия была отражена ранее.

В таблице 3 приведем расчеты по данным показателям ОАО «Выселковское» за 2015, 2016 и 2017 год и проанализируем их изменения в динамике.

Таблица 3 – Финансово-экономические показатель деятельности предприятия (составлена автором)

Показатели				Темп роста, %	Темп роста, %
Выручка, тыс. руб.
Себестоимость, тыс. руб.
Валовая прибыль, тыс. руб.
Чистая прибыль, тыс. руб.
Рентабельность продаж, %
Рентабельность собственного капитала, %
Рентабельность активов, %
Коэффициент чистой прибыльности, %
Рентабельность затрат, %
Оборачиваемость активов
Оборачиваемость собственного капитала
Коэффициент текущей ликвидности
Коэффициент финансовой устойчивости, %

Приступим к анализу данных показателей.

В целом за три года размер выручки снизился на 494 тыс. рублей, а затраты возросли на 295 тыс. рублей. Это говорит о неэффективной деятельности предприятия. Темпы роста выручки и прибыли снижаются от года в год. Так как в течении исследуемого периода выручка снижалась, а затраты на продукцию возрастали, заметен явное сокращение валовой и чистой прибыли. В 2017 году чистая прибыль равна нулю, это говорит, что компания в шаге от убыточности предприятия. Она не рационально использует свои ресурсы, что приводит к росту себестоимости. Так как снижение прибыли и рост издержек наблюдается в течение нескольких лет, тенденция предполагает, что и 2018 году будет аналогичная ситуация. Предприятию необходимо провести тщательный анализ своей деятельности и выявить резервы повышения прибыли.

Рентабельность продаж в анализируемом периоде так же заметно сокращается за 2015-2017 годы на 7,6 %. На это снижение влияет значительное уменьшение прибыли предприятия и увеличение затрат на продукцию. Рентабельность является показателем эффективности предприятия, и можно сделать вывод, что ОАО «Выселковское» работает неэффективно. Рентабельность активов и собственного капитала тоже снижаются в данном периоде, на это влияет значительное сокращение прибыли, а также размеров капитала и активов.

Оборачиваемость активов и собственного капитала находятся примерно на одинаковом уровне и растут от года в год небольшими темпами – темп роста за 2016 год составил 103 и 103,3 % соответственно, а за 2017 – 104,5 и 106,5 соответственно. Это говорит о том, что предприятие повышает эффективность использования активов и капитала.

Коэффициент текущей ликвидности достаточно высок, это говорит о том, что компания полностью может погасить свои долговые обязательства. Темпы роста ликвидности снижаются, на это значительное влияние оказывает увеличение кредиторской задолженности в 2017 году по сравнению с 2015 на 179 тысяч рублей. Так как в 2017 году значительно возросла, в следующем году может наблюдаться увеличение выручки и прибыли, ведь за счет привлеченных средств предприятие может расширить объемы производства или улучшить сам процесс.

Коэффициент финансовой устойчивости снижается небольшими темпами, это говорит о том, что в балансе сокращается доля долгосрочных обязательств и собственного капитала и увеличивается размер краткосрочных обязательств.

В целом, можно сказать, что предприятие в анализируемом периоде работает неэффективно, вследствие чего снижается прибыль и рентабельность. А эти два показателя являются основными измерителями успешности деятельности, и ОАО «Выселковское» должно тщательно проанализировать причины уменьшения эффективности, а также максимально оптимизировать работу предприятия, чтобы данные показатели возросли в следующем периоде.

2.3 Анализ и оценка формирования прибыли и основных факторов, влияющих на нее

Прибыль является показателем, который характеризует финансовый результат организации и является целью работы самого предприятия, поэтому необходимо стремиться к его повышению.

Конечный финансовый результат от обычной деятельности предприятия называется прибылью (убытком) и является общим итогом его основной и прочей деятельности .

На данном предприятии ОАО «Выселковское» такой показатель как валовая прибыль и чистая прибыль снижаются каждый год. Определим факторы, которые влияют на размер прибыли – это цена продукции, ее объем и себестоимость. Чтобы увеличить прибыль необходимо увеличить объем продукции и снизить издержки на производство – это представляет собой экстенсивный путь. Увеличивать цену будут нерационально, так как при высокой цене упадет спрос на продукцию и увеличения прибыли не произойдет. Также можно внести какие-либо инновационные изменения, которые способствуют улучшению качества продукции, снизят издержки и увеличат объемы производства.

ОАО «Выселковское» занимается сдачей недвижимого имущества в аренду, и альтернативой увеличения прибыли является дополнительное долгосрочное вложение в приобретение имущества для дальнейшего прироста результирующего показателя.

Объем умноженный на цену продукции составляет выручку предприятия, а объем умноженный на затраты на производство одной единицы изделия составляет себестоимость продаж. Данные показатели отражаются в отчете о прибылях и убытках см. Приложение Б. Таким образом, чтобы вычислить валовую прибыль необходимо от выручки отнять себестоимость продаж, а чтобы вычислить чистую прибыль необходимо отнять от валовой прибыли коммерческие, управленческие и прочие расходы.

Таким образом, вычислим данные показатели по ОАО «Выселковское» и определим динамику их изменений за 2015, 2016 и 2017 годы.

Валовая прибыль2015 = 9785 – 7794 = 1991 тыс. руб.

Валовая прибыль2016 = 9819 – 7872 = 1947 тыс. руб.

Валовая прибыль2017 = 9264 – 8089 = 1175 тыс. руб.

Определим абсолютное изменение валовой прибыли (ΔВП) за анализируемый период:

ΔВП2016 = 1947 – 1991 = – 44 тыс. руб.

ΔВП2017 = 1175 – 1147 = –772 тыс. руб.

ΔВП2015-2017 = 1175 – 1991 = – 44 + (– 772) = – 816 тыс. руб.

Наблюдается явное снижение прибыли каждый год: за 2016 год она снизилась на 44 тысячи рублей, за 2017 на 772 тысячи рублей, а в общем за исследуемый период 2015-2017 гг. на 816 тысяч. Данное снижение обусловлено увеличением себестоимости проданной продукции и сокращением выручки. С помощью метода цепных подстановок определим какой фактор оказал наибольшее влияние.

Сначала проанализируем валовую прибыль за 2015-2016 год:

ВП2015 = 9785 – 7794 = 1991 тыс. руб.

ВП′ = 9819 – 7794 = 2025 тыс. руб.

ΔВПВ = 2025 – 1991 = 34 тыс. руб.

ΔВПС = 1947 – 2025 = – 78 тыс. руб.

ΔВП = 34 + (– 78) = – 44 тыс. руб.

Таким образом, за 2016 год валовая прибыль уменьшилась на 44 тысячи рублей. На это снижение отрицательное влияние оказало увеличение себестоимости на 78 тысяч, что сократило валовую прибыль также на 78 тысяч. Увеличение выручки в 2016 году на 34 тысячи частично компенсировало снижение валовой прибыли. Резервом роста прибыли является снижение затрат на производство продукции.

ВП2016 = 9819 – 7872 = 1947 тыс. руб.

ВП′ = 9264 – 7872 = 1392 тыс. руб.

ВП2017 = 9264 – 8089 = 1175 тыс. руб.

ΔВПВ = 1392 – 1947 = – 555 тыс. руб.

ΔВПС = 1175 – 1392 = – 217 тыс. руб.

ΔВП = –555 + (–217) = – 772 тыс. руб.

Таким образом, за 2017 год валовая прибыль сократилась на 772 тысячи рублей. На это снижение оказали отрицательное влияние два фактора: снижение выручки и увеличение себестоимости. За счет изменения первого фактора прибыль сократилась на 555 тысяч рублей, а за счет второго – на 217 тысяч рублей. Резервами увеличения прибыли является снижение себестоимости продукции и увеличение выручки. По сравнению с прошлым годом выручка сократилась на 589 тысяч рублей, хотя в 2016 наблюдался ее положительный результат, несмотря на увеличение издержек.

Чистая прибыль на предприятии за анализируемый период тоже сокращается, хотя прочие расходы заметно уменьшились. В 2017 году чистая прибыль равна нулю, так как вся прибыль от продаж пошла на покрытие прочих расходов. Так ка прочие расходы в анализируемом периоде имеют тенденцию к снижению, то необходимо повышать показатель прибыли от продаж.

Можно сделать вывод о том, ОАО «Выселковское» должно всерьез задуматься о минимизации затрат на производство продукции и увеличении объемов производства.

2.4 Анализ и оценка рентабельности предприятия

Рентабельность характеризует результативность (эффективность) работы предприятия, дает представление о способности предприятия увеличить свой вложенный капитал . Чтобы рассчитать рентабельность предприятия необходимо иметь данные о прибыли предприятия, его активах, собственном и заемном капитале, затратах (см. Приложение А и Приложение Б).

Методика расчета рентабельности приведена в пункте 1.2 данной работы. Используя данные методы, составим таблицу 4 с показателями рентабельности предприятия.

Таблица 4 – Показатели рентабельности предприятия (составлена автором)

По каждому показателю четко прослеживается снижение рентабельности, это говорит о неэффективности функционирования предприятия в целом. С помощью метода цепных подстановок определим, какое влияние оказали определенные факторы на результирующий показатель:

Рпр2015 = 1991: 9785 ×100% = 20,3%

Рпр′ = 1947: 9785 × 100% = 19,9%

ΔРпрП = 19,9 – 20,3 = – 0,4%

ΔРпрВ = 19,8 – 19,9 = – 0,1%

ΔРпр = -0,4 + (-0,1) = – 0,5%

Таким образом, за 2016 год рентабельность продаж сократилась на 0,5%. На это снижение отрицательное влияние, во-первых, сокращение прибыли на 44 тысячи рублей, за счет этого рентабельность снизилась на 0,4%, во-вторых, увеличение выручки на 34 тысячи при одновременном сокращении прибыли, что уменьшило рентабельность на 0,1%. Резервами роста рентабельности является увеличение прибыли от продаж.

Рпр2016 = 1947: 9819 ×100% = 19,8%

Рпр′ = 1175: 9819 ×100% = 12,0%

Рпр2017 = 1175: 9264 ×100% = 12,7%

ΔРпрП = 12,0 – 19,8 = – 7,8%

ΔРпрВ = 12,7 – 12,0 = 0,7%

ΔРпр = – 7,8 + 0,7 = – 7,1%

Таким образом, за 2017 год рентабельность продаж сократилась на 7,1%. На это сокращение отрицательно повлияло уменьшение прибыли на 772 тысячи рублей, что снизило рентабельность на 7,8%. Сокращение выручки при одновременном снижении прибыли на 555 тысяч рублей частично компенсировало уменьшение рентабельности на 0,1%. Резервами увеличения рентабельности является увеличение прибыли при сокращении затрат на производство.

Так, говоря о рентабельности активов, мы оцениваем прибыльность деятельности фирмы, объединяющей капитал собственников и кредиторов для достижения целей своей работы . На предприятии наблюдается снижение рентабельности активов, что говорит о неэффективном использовании оборотных и внеоборотных средств.

Снижение рентабельности затрат обусловлено увеличением производственных издержек, и их снижение будет являться главным источником увеличения рентабельности предприятия.

Рентабельность собственного капитала указывает, насколько эффективно используется собственный капитал, то есть, сколько прибыли было сгенерировано на каждый рубль привлеченных собственных средств. На предприятии ОАО «Выселковское» рентабельность данного показателя снижается, это обусловлено резким снижением чистой прибыли организации.

Таким образом, можно сделать вывод о неэффективности деятельности исследуемого предприятия. Рентабельность каждого анализируемого показателя имеет тенденцию к снижению, это говорит о том, что необходимо модернизировать производство, увеличить объем продукции, снизить издержки на производстве, так как они заметно возрастают каждый год. Рентабельность – показатель успешности функционирования производства, и нужно стремиться к его увеличению с помощью различных методов. Разработкой данных методов должно заниматься руководство компании и должно предпринять все необходимые меры для повышения эффективности. В 2017 году чистая прибыль равна нулю, и это говорит о том, что предприятие в шаге от убыточности бизнеса. Чтобы избежать финансовых потерь, нужно искать пути повышения прибыли и рентабельности производства.

3 Пути максимизации прибыли и повышение рентабельности ОАО "Выселковское"

3.1 Основные направления диверсификации источников прибыли и роста рентабельности ОАО «Выселковское»

Диверсификацией называется комплекс мер по расширению ассортимента, рынков сбыта, каналов снабжения, инвестиций и источников финансирования, производимых в целях извлечения наибольшей выгоды и нивелирования рисков предприятия . Диверсификация ассортимента, рынков и прочих финансово-товарных потоков используется не только для минимизации рисков, это делается в первую очередь для повышения доходности предприятия на основе взаимодополняемости источников прибыли. В годовом отчете открытого акционерного общества «Выселковское» за 2016 год указаны основные финансовые риски предприятия. Во-первых, это риск ухода крупных покупателей услуг в результате активных действий со стороны конкурентов. Во-вторых, риски, связанные с несвоевременной оплатой полученных услуг. В-третьих, риск влияния инфляции. Он может возникнуть в случае, когда получаемые предприятием доходы обесцениваются с точки зрения реальной покупательной способности быстрее, чем растут номинально. Рост инфляции может привести к увеличению затрат предприятия (за счет роста цен на основные средства, материал, работы и услуги сторонних организаций), и как следствие, падение прибыли предприятия и рентабельности его деятельности.

Следовательно, диверсификация источников доходов может помочь решить проблему снижения прибыли, а соответственно и рентабельности предприятия, так как прибыльность является основным показателем эффективности деятельности хозяйствующего субъекта.

Торговый комплекс ОАО "Выселковское" обслуживает население Выселковского района.

Таким образом, одним из направлений диверсификации доходов является расширение рынка сбыта продукции. Предприятие нацелено лишь на узкий круг потребителей, ограниченный одним районом. ОАО "Выселковское" может увеличить круг покупателей с помощью поиска поставщиков на территории всего Краснодарского края. Это способствует увеличению объемов производства, а также улучшению качества продукции, ведь, чтобы выйти на другой рынок, необходимо соответствовать высокому качеству. Также увеличится спрос на продукцию, что повлияет на величину прибыли предприятия.

Следующим направлением диверсификации доходов является расширение ассортимента продукции. Возможно, чтобы увеличить прибыль, необходимо переориентировать свою деятельность на другую продукцию, которая пользуется большим спросом. ОАО "Выселковское" занимается торговлей продовольственных и непродовольственных товаров, а также овощами и фруктами. На самом деле, такие товары всегда пользуются большим спросом у покупателей, но стоит учитывать, что ОАО "Выселковское" находится в Краснодарском крае, где существует большая конкуренция в этой отрасли, и необходимо приложить много усилий, чтобы задержаться надолго в данной деятельности. На мой взгляд, достаточно серьезная конкуренция оказывает сильное влияние на успешность исследуемого предприятия.

Следующим направлением диверсификации доходов является инвестиционная деятельность. Если изучить бухгалтерский баланс ОАО "Выселковское" и его отчет о прибылях и убытках, можно заметить, что у предприятия нет финансовых вложений. Дополнительным источником прибыли может быть доход от инвестиционных вложений в акции других предприятий, процентов полученных от предоставляемых займов, от вкладов в банки и так далее.

Таким образом, мы определили, что альтернативным источником повышения прибыли и сокращения рисков предприятия является диверсификация доходов предприятия.

Метод диверсификации применяется для обеспечения финансовой устойчивости предприятия или государства. Он обладает рядом преимуществ по сравнению с ориентацией на одного контрагента:

появляется альтернативный рынок, на котором, в случае отказа одного покупателя (продавца) от сотрудничества, можно найти другого;

значительно снижается риск банкротства;

потенциал предприятия раскрывается шире;

возрастает живучесть бизнеса в случае снижения спроса на какой-либо продукт или товарную группу .

Так как вследствие диверсификации доходов предприятия прибыль будет повышаться, то и рентабельность хозяйственной деятельности тоже, так как рентабельность и прибыль находятся в прямой зависимости – чем выше один показатель, тем выше другой.

3.2 Мероприятия, направленные на увеличение прибыли и повышение рентабельности ОАО "Выселковское"

В Уставе ОАО "Выселковское" написано, что основной целью деятельности предприятия является извлечение прибыли, расширение рынка товаров и услуг. И как мы убедились, на данный момент это актуальная проблема предприятия, так как каждый год наблюдается снижение прибыли и рентабельности деятельности. Нужно предпринимать меры, способствующие росту данных показателей и улучшению финансового состояния предприятия. Финансовое состояние показывает возможность предприятия финансировать свою деятельность собственными средствами, а также рационально распоряжаться ими во взаимоотношениях с другими лицами .

При анализе прибыли и рентабельности предприятия необходимо учитывать, что на данные показатели влияет множество различных факторов. Их можно разделить на группы: внешние (объективные), которые не зависят от деятельности организации и внутренние (субъективные), на которые непосредственно влияет само предприятие. К первым относятся: форс-мажорные обстоятельства, экономическая ситуация в стране, уровень инфляции, кредитная и налоговая политика государства, конкуренция, конъюнктура рынка, цены на сырье и материалы и так далее. Ко вторым: тип и форма предприятия; размер наценки на продукцию и услуги; уровень технической оснащенности предприятия; характер технологических процессов и их прогрессивность; уровень производительности труда; объем и состав производимой продукции и услуг; сумма и уровень издержек производства и обращения; объем активов предприятия, их структура, отдача и другие факторы.

Таким образом, для того, чтобы улучшить эффективность деятельности предприятия, увеличить прибыль и рентабельность, необходимо учитывать множество факторов, влияющих на них и соответственно выявлять причины, снижающие данные показатели, а также способы их повышения.

Каждое предприятие ставит перед собой цель – максимизация прибыли при наименьших затратах, и для реализации этой цели необходимо предпринять ряд мер. Отношение прибыли к затратам и есть рентабельность, другими словами, предприятие нацелено повышать этот показатель. Это можно сделать с помощью двух стандартных методов:

увеличение производства, следовательно, и выручки;

снижение и сокращение затрат.

Иначе говоря, предприятие, чтобы повысить уровень своей рентабельности, расширяет объемы производства, увеличивает выпуск продукции, тем самым и увеличивая будущую доходность данной деятельности. Но использовать этот метод изолированно от второго нецелесообразно, ведь если уровень издержек на единицу изделия останется прежним, то при увеличении объема производства параллельно будут расти и затраты, следовательно, уровень рентабельности останется прежним. Но использовать метод сокращения издержек отдельно от первого метода вполне разумно, так как затраты на производство одного изделия уменьшатся, и даже при одинаковом объеме производства доходность увеличится. Также целесообразно использовать эти два экстенсивных способа в совокупности для еще большей эффективности деятельности предприятия.

Помимо экстенсивных методов увеличения доходности, а соответственно и рентабельности предприятия используются интенсивные, которые связаны с качественными преобразованиями на предприятии.

Во-первых, это может осуществляться с помощью внедрения инноваций, которые позволят производить новый вид товаров с наилучшим качеством. Например, это может быть смена оборудования на новое, более эффективное, которое позволит сократить время производства и улучшит качество продукции, соответственно, чем быстрее и производительнее работает предприятие, тем выше уровень рентабельности. Также возможно использование ресурсо- и энергосберегающих технологий, способствующих снижению себестоимости продукции.

Во-вторых, важнейшим фактором, влияющим на доходность организации, является эффективность работы и уровень производительности персонала. Так, предприятие может использовать различные методы стимулирования рабочих, для повышения у них стремления работать прогрессивнее. Другой вариант – это повышение уровня квалификации персонала.

В-третьих, показатели рентабельности основной деятельности и продукции свидетельствуют об эффективности управленческой деятельности организации, а также проводимой финансовой политики, в частности ценовой, кредитной, учетной . От грамотных управленческих решений, которые будут учитывать все возможности предприятия и выявлять недостатки в работе организации, которые будут ориентированы на достижение поставленных целей и рациональное распределение ресурсов, зависит эффективность финансового результата. Рентабельность можно рассматривать как один из основных критериев качества управления . При анализе финансово-хозяйственной деятельности и поиске резервов необходимо использовать такие методы как планирование и прогнозирование. Они позволят оценить возможности предприятия и предположить в каком направлении необходимо двигаться.

В пункте 3.1 приведены альтернативные способы получения большей прибыли за счет расширения рынков сбыта и ассортимента продукции, а также за счет финансовых вложений. ОАО "Выселковское", чтобы увеличить прибыль и повысить показатель рентабельности, должно модернизировать свое производство и улучшить качество продукции, не повышая затраты на ее производство. Для этого понадобится приобретать новое оборудование или имущество, так как одним из видов деятельности является сдача его в аренду. Необходимы будут привлеченные заемные средства, так как прибыли не хватит, чтоб покрыть все расходы.

Также нужно увеличивать оборачиваемость активов, так как она влияет на рентабельность продаж. Ведь, чем быстрее работают активы, принося выручку, тем больше будет прибыль.

ОАО "Выселковское" должно сократить затраты на производство продукции, так как они являются главной причиной снижения прибыли и рентабельности, ведь, если растет себестоимость, то растет и цена, а она снижает потребительский спрос. Снизить затраты можно с помощью нового более технологичного оборудования или поиска более дешевых материалов, но главное, чтобы их качество было на необходимом уровне.

Таким образом, можно сделать вывод, что ОАО "Выселковское" нуждается в определенных изменениях в производстве, которые поспособствуют увеличению прибыли и рентабельности деятельности предприятия. В исследуемом периоде наблюдается значительный спад данных показателей, и исправить ситуацию помогут такие способы повышения прибыльности как сокращение затрат на производство продукции с помощью более производительного оборудования и высокой квалификации кадров. Также дополнительным источником прибыли может быть вложения в ценные бумаги или предоставление займа. Повысить данные показатели можно и с помощью диверсификации продукции и рынка ее сбыта. ОАО "Выселковское", чтобы увеличить прибыль и повысить показатель рентабельности, должно модернизировать свое производство и улучшить качество продукции, не повышая затраты на ее производство. Для этого понадобится приобретать новое оборудование или имущество, так как одним из видов деятельности является сдача его в аренду. Также нужно увеличивать оборачиваемость активов, так как она влияет на рентабельность продаж. Ведь, чем быстрее работают активы, принося выручку, тем больше будет прибыль.

Данное предприятие должно использовать хотя бы один способ, чтобы увеличить прибыль и рентабельность, иначе вести эту деятельность будет нецелесообразно из-за отсутствия ее эффективности.

Заключение

В настоящее время существует большое множество различных предприятий, которые осуществляют свою деятельность для извлечения прибыли. И целью данного исследования является анализ источников образования прибыли и путей увеличения рентабельности предприятия, так как рентабельность является показателем эффективности деятельности.

В результате исследования было выявлено, что существует несколько основных подходов к определению прибыли:

прибыль – часть неоплаченного труда работников;

прибыль – вознаграждение предпринимателя за труд;

прибыль – результат новаторских нововведений;

прибыль – прибавочная стоимость, которую капиталист присваивает в форме результата «работы» его капитала.

Существенных отличий в трактовке прибыли зарубежными и отечественными авторами нет. Основным общим подходом к понятию прибыли является трактовка ее как показателя финансового результата показателя – разница между доходами и расходами.

Также было выявлено, что в российской практике методика расчетов рентабельности шире, чем в зарубежной. Но отличий в исчислении общих методов также нет, ведь в современных условиях не существует границ для бизнеса, и необходимо придерживаться общей методики расчетов и оценок, чтобы можно было проанализировать деятельность иностранных партнеров и контрагентов.

В ходе исследования были проведены анализ и оценка финансово-экономического состояния ОАО «Выселковское». Было выявлено, что предприятие в целом работает не так эффективно – наблюдается тенденция снижения основных финансово-экономических показателей, что является свидетельством нерационального ведения производственной деятельности.

Прибыль от продаж за три года сократилась на 816 тысяч рублей, а чистая прибыль на 491 тысячу рублей и в 2017 году ее вовсе не было, что свидетельствует о том, что необходимо искать резервы повышения данного показателя. Мы определили, что ОАО «Выселковское» необходимо сокращать издержки на производство продукции или же диверсифицировать источники прибыли.

Динамика увеличения рентабельности тоже отрицательная, и на это в первую очередь влияет снижение прибыли предприятия. Существует несколько способов увеличить рентабельность деятельности:

увеличение выручки за счет повышения выпуска продукции и снижения себестоимости;

увеличение прибыли за счет диверсификации ее источников;

замена оборудования на более технологичное и эффективное;

повышение квалификации работников и производительности труда;

внедрение различных нововведений.

Таким образом, такой показатель эффективности деятельности предприятия как рентабельность позволяет выявить, способна ли организация функционировать на рынке и конкурировать в своей отрасли, а также насколько правильно осуществляется ее деятельность. Руководство должно быть ориентировано на повышение уровня рентабельности предприятия, и для осуществления этой цели необходимо использовать различные пути увеличения этого показателя.

Список литературы

Валигурийский Д. И. Организация предпринимательской деятельности: учебник / Д. И. Валигурийский. – М.: Дашков и К, 2014. – 519 с.

Великая Е. Г., Чурко В. В. Стратегический потенциал и рентабельность организации // Вектор науки Тольяттнинского государственного университета. Серия: Экономика и управление. 2014. №2 (17). С. 7-9.

Войталовский Н. В., Калинина А. П., Экономический анализ: учебник для бакалавров / Н. В. Войталовский, А. П. Калинина. – 4-е изд., – М., Изд-во Юрайт, 2014. – 548 с.

Давыдова Е. Ю. Финансовый результат предприятия как объект оценки и анализа / Территория науки №4. Воронеж, 2017. С. 114-119

Демчук О. В, Арефьева С. Г. Прибыль и рентабельность предприятия: сущность, показатели и пути повышения / Проблемы экономики и менеджмента №8 (48) – 2015 С. 6-9

Колачева Н. В. Финансовый результат предприятия как объект оценки и анализа // Вестник НГИЭИ. 2015. С. 29-36

Колмаков В. В., Коровин С. Ю. Совершенствование подходов и методик анализа финансового состояния предприятия/ Вестник НГИЭИ, 2015 С. 67-73

Косолапова М. В., Свободин В. А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности / М. В. Косолапова, В. А. Свободин. – М.: Дашков и К, 2014. – 247 с.


Крылов С. И. Финансовый анализ: учебное пособие / С. И. Крылов – Екатеринбург: Издательство Уральского университета, 2016. – 160 с.

Кутер М. И. Введение в бухгалтерский учет: учебник / М. И. Кутер. – Краснодар: Просвещение-Юг, 2013. – 522 с.

Лукасевич И. Я. Финансовый менеджмент: учебник / И. Я. Лукасевич.– М.: Эксмо, 2017. – 377 с.

Лысов И. А. Методология управления финансовыми результатами предприятия / Вестник НГИЭИ, 2015 с.54-59

Лысов И. А. Понятие, сущность и значение финансовых результатов / Вестник НГИЭИ, 2015 с.60-64

Маляр Е. Что такое диверсификация, 2018. [Электронный ресурс]. Режим доступа: https://delen.ru/biznes-slovar/chto-takoe-diversifikaciya.html.

Пенюгалова А. В., Мамий Е. А. Теоретические аспекты экономического анализа: учебное пособие / А. В. Пенюгалова, Е. А. Мамий – Краснодар: Просвещение-Юг, 2015. 154 с.

Руль Е. Объективные и субъективные теории прибыли /Вестник Самарского финансово-экономического института № 1. – Самара, 2009. c.37-42

Савицкая Г. В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности: учеб. пособие для вузов / Г. В. Савицкая. -М.: ИНФРА-М, 2014. – 408 с.

Сэй Ж.-Б. Трактат по политической экономии. [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://ek-lit.narod.ru/saysod.htm. – (дата обращения: 15. 04. 2018)

Стоянова Е. С. Финансовый менеджмент. Российская практика / Е. С. Стоянова. – М.: Перспектива, 2013. – 656 с.

Тютюкина Е. Б. Финансы организаций (предприятий): учебник. – М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2014. – 218 с.

Центр раскрытия корпоративной информации. [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=12047. (дата обращения: 19.03.2018)

Шеремет А. Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности: учебник / А. Д. Шеремет. – М.: ИНФРА-М, 2015. - 416 с.

Шеремет А. Д. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебник / А.Д. Шеремет. – 2-е изд., доп. – М.: ИНФРА-М, 2017. – 374 с.